دليل شامل لأسهم العقود الآجلة في الولايات المتحدة لعام 2025

لماذا يجب أن نركز على مؤشر العقود الآجلة الأمريكي؟

يكون سبب اهتمام المستثمرين بمؤشر العقود الآجلة الأمريكي بسيطًا. فهذه المؤشرات هي الإشارات التي تظهر اتجاه السوق أولاً. سوق العقود الآجلة يتحرك بسرعة أكبر من السوق الفوري، مما يتيح لك فهم كيف سيتغير سوق الأسهم في المستقبل. بالإضافة إلى ذلك، فهي تعمل كوسيلة لإدارة المخاطر بشكل مناسب، ويمكن استخدامها كأداة تحوط لتعويض خسائر المحفظة.

كما أن استخدام الرافعة المالية يجذب الكثير من الناس. حيث يمكن زيادة حجم التداول من عدة أضعاف إلى عشرات الأضعاف لرأس المال، مما يتيح تحقيق أرباح كبيرة برأس مال صغير. على سبيل المثال، فتح مركز بقيمة 1,000,000 وون باستخدام 100,000 وون فقط. ومع ذلك، فإن الخسائر تتضاعف بنفس الطريقة، لذا فإن النهج الحذر ضروري.

الميزة الأخرى لمؤشر العقود الآجلة الأمريكي هي السيولة الممتازة. حيث يكون حجم التداول كبيرًا، مما يتيح الدخول والخروج بسرعة في الوقت المطلوب، وتقليل مخاطر الانزلاق السعري( وتحويل السعر).

نظرة على الأنواع الرئيسية لمؤشرات العقود الآجلة الأمريكية

تتبع مؤشرات العقود الآجلة الأمريكية مؤشر السوق الفوري الأساسي. وأشهرها هو مؤشر S&P 500 للعقود الآجلة، والذي يتكون من أكبر 500 شركة من حيث القيمة السوقية والسيولة المدرجة في بورصتي نيويورك وناسداك. يتم حسابه بمتوسط مرجح لقيمتها السوقية، وهو مؤشر يمثل الاقتصاد الأمريكي بشكل عام.

مؤشر ناسداك 100 للعقود الآجلة يركز على الشركات التقنية. ويشمل أعلى 100 شركة من حيث القيمة السوقية المدرجة في بورصة ناسداك، ويستثني الشركات المدرجة في بورصة نيويورك، على عكس مؤشر S&P 500. نظرًا لارتفاع نسبة الشركات التقنية، فإنه يحقق عوائد مرتفعة في الأسواق الناشئة، لكنه قد يتعرض لانخفاضات كبيرة عندما يكون قطاع التكنولوجيا ضعيفًا.

مؤشر داو جونز للعقود الآجلة يعتمد على 30 شركة ذات جودة عالية مدرجة في بورصة نيويورك. ويطبق المتوسط البسيط بدلاً من المتوسط المرجح، ويشمل شركات تقليدية مثل المالية، التصنيع، والطاقة، التي تتأثر بشكل كبير بالتغيرات الاقتصادية. وهو يمثل القوة الأساسية للاقتصاد الأمريكي بشكل جيد.

بدء التداول في العقود الآجلة: دليل خطوة بخطوة

اختيار منصة التداول

للتداول على مؤشر العقود الآجلة الأمريكي، يجب أولاً تحديد وسيلة التداول. من خلال شركات الأوراق المالية المحلية، يمكنك الاستفادة من خدمة اللغة الكورية وتحويل العملة بالوون، بالإضافة إلى إمكانية استخدام منتجات التحوط التي تزيل مخاطر تقلبات سعر الصرف. عند البحث، يمكنك إدخال “عقود آجلة” للعثور بسهولة على الصناديق أو الصناديق المتداولة في البورصة ذات الصلة.

كما أن منصات التداول العالمية خيار جيد. توفر هذه الشركات تداولات مرنة باستخدام CFD والرافعة المالية، ويمكنك التداول عبر تطبيقات الويب والجوال بدون قيود زمنية أو مكانية.

وضع استراتيجية التداول

استراتيجية تتبع الاتجاه تتبع اتجاه السعر. عند وجود اتجاه صاعد، يتم الشراء، وعند وجود اتجاه هابط، يتم البيع. تكون احتمالية الربح أعلى عندما يكون الاتجاه واضحًا.

استراتيجية عكس الاتجاه تبحث عن انعكاس الاتجاه. عند توقف مؤشر صاعد، يتم البيع، وعند انعكاس مؤشر هابط، يتم الشراء. يمكن أن تحقق أرباحًا كبيرة عند التنبؤ بدقة، لكن الفشل قد يؤدي إلى خسائر كبيرة، لذا فهي تتطلب خبرة.

استراتيجية الفرق السعرية تستغل الفرق بين سعر العقود الآجلة والسعر الفوري. عندما يكون العقود الآجلة أغلى من السعر الفوري، يتم بيع العقود الآجلة وشراء السعر الفوري، والعكس صحيح. عند تقلب السوق بشكل كبير، هناك مخاطر خسارة، لذا فإن التحليل المسبق ضروري.

تقنيات التحليل

التحليل الفني يركز على قراءة حركة السعر من خلال الرسوم البيانية وحجم التداول. يستخدم مؤشرات مثل المتوسطات المتحركة، بولنجر باند، MACD لتحديد الاتجاه ومستويات الدعم والمقاومة. من مميزاته وضوح الأسلوب، لكنه قد يغفل العوامل الأساسية.

التحليل الأساسي يدرس الحالة المالية للشركات، المؤشرات الاقتصادية، أسعار الفائدة، التضخم، وغيرها من العوامل الجذرية. يمكن فهم أسباب حركة السعر، لكنه معقد ويُظهر السوق أحيانًا سلوكًا مخالفًا للعوامل الأساسية.

ينبغي الجمع بين هذين الأسلوبين وفقًا للظروف والأصل المالي المستخدم.

فهم تكاليف التداول

تفرض شركات الأوراق المالية أو الوسطاء رسوم عمولة على التداول. عند استخدام CFD أو الرافعة المالية، قد تظهر رسوم إضافية، لذا من المهم التحقق مسبقًا.

عادةً، يتم تسعير مؤشرات العقود الآجلة بالدولار، لذا فإن تقلبات سعر الصرف تؤثر على الأرباح. يمكن استغلال ارتفاع سعر الصرف لتحقيق أرباح إضافية، أو استخدام التحوط لإزالة مخاطر تقلبات سعر الصرف تمامًا.

كما يجب حساب الضرائب على أرباح التداول. تختلف معدلات الضرائب بين شركات الأوراق المالية المحلية والمنصات العالمية، لذا من الأفضل التحقق قبل التداول.

مقارنة بين عقود CFD والعقود الآجلة

عقد الفروقات (CFD)( هو عقد يتيح لك التسوية بناءً على فرق السعر دون امتلاك الأصل الحقيقي. من مميزاته الرافعة المالية العالية، التداول على مدار 24 ساعة، وعدم وجود تاريخ انتهاء، لكنه يتسم برسوم عالية وسيولة منخفضة، مما قد يؤدي إلى انزلاق سعري، ويتطلب معرفة متخصصة.

عقد الآجل هو اتفاق على شراء أو بيع أصل بسعر معين في وقت محدد في المستقبل. يتمتع بسيولة أعلى، ويُستخدم للتحوط، لكنه محدود زمنياً، وله تاريخ انتهاء، ويخضع لضريبة الأرباح الرأسمالية.

أي مؤشر عقود آجلة تختار؟

يعتمد الاختيار على تفضيلاتك الاستثمارية. إذا كنت تفضل الاستقرار على المدى الطويل، فإن داو جونز المكون من 30 شركة أقل تقلبًا. إذا كانت تركز على النمو، فمؤشر ناسداك ذو الوزن العالي للشركات التقنية مناسب. وإذا كنت تفضل التوازن، فإن مؤشر S&P 500 الذي يضم شركات متنوعة هو الخيار الأمثل.

كما أن البيئة السوقية الحالية مهمة. إذا كانت الشركات التقنية ضعيفة أو تتوقع ضعفها، فاحذر من التداول على مؤشر ناسداك، ويجب إجراء التحليل الفني والأساسي بشكل كافٍ مسبقًا.

توقعات مؤشر العقود الآجلة الأمريكي لعامي 2025 و2026 وطرق الاستعداد

الولايات المتحدة هي أكبر اقتصاد في العالم. وقد استمرت مؤشرات العقود الآجلة الرئيسية مثل S&P 500، وناساك، وداو جونز في الاتجاه الصاعد على المدى الطويل، ويتوقع العديد من الخبراء استمرار هذا الاتجاه.

لكن من الصعب التنبؤ بدقة بالتغيرات قصيرة الأجل، حيث تتأثر الأسعار بعدة عوامل مثل سياسات أسعار الفائدة للبنك الاحتياطي الفيدرالي، البيانات الاقتصادية الأمريكية، الأوضاع السياسية، والأحداث الدولية.

قبل التداول، من الضروري متابعة الأخبار الاقتصادية والتحليلات بشكل نشط، ومراقبة العوامل الأساسية بشكل دوري. ذلك يساعد على فهم الاتجاهات الكبرى للسوق وتعديل خطط التداول الشخصية.

قائمة التحقق قبل البدء

تداول مؤشرات العقود الآجلة الأمريكية هو فرصة لتحقيق أرباح، لكنه يحمل أيضًا مخاطر الخسارة. يُنصح بالتعلم الكافي والاستعداد قبل البدء.

اختيار منصة التداول → تحديد الأهداف الاستثمارية → اختيار المؤشر المناسب → وضع استراتيجية التداول → تعلم تقنيات التحليل → فهم هيكل التكاليف → البدء بمبالغ صغيرة، والتقدم خطوة خطوة حتى تتأكد من فهم كل مرحلة بشكل كامل.