Carlyle Commodity Company (CCCFF), M&A and asset sales "dual-track" restructuring... focusing on core projects

La empresa canadiense de exploración minera Carlyle Commodities (CCCFF) está acelerando su reestructuración mediante cambios en la gestión, venta de activos y fusiones y adquisiciones. En una serie de ajustes estructurales, la compañía mantiene su “estrategia de exploración” y su “informe técnico” para ganar la confianza de los inversores.

El 20 de marzo (hora local), Carlyle anunció que Jeremy Hanson, vicepresidente del departamento de exploración, renunciará. Sin embargo, Hanson seguirá formando parte de la junta directiva y desempeñará el rol de “persona calificada (QP)”, continuando con verificaciones técnicas conforme a la norma NI 43-101. La compañía enfatizó que este cambio no afectará los planes de exploración existentes ni el sistema de informes técnicos.

Al mismo tiempo, la empresa está expandiéndose activamente externamente. Carlyle ha firmado una carta de intención para adquirir Silver Pony Resources. La transacción se realizará mediante una fusión triangular, en la que los accionistas de Silver Pony recibirán acciones de Carlyle en una proporción de 1:1. Se espera que esto emita aproximadamente 60,5 millones de acciones nuevas. Sin embargo, antes de completar la transacción, planea realizar una consolidación de acciones 20:1, ajustando el número de acciones a aproximadamente 4,99 millones, además de financiar al menos 2,5 millones de dólares (unos 36 mil millones de won). Tras la fusión, la junta se reorganizará en un equipo de 5 miembros, siendo las aprobaciones regulatorias y la diligencia debida los principales factores de incertidumbre.

La compañía también está implementando estrategias de marketing para ampliar su reconocimiento en el mercado. Carlyle ha firmado un contrato de 30 días por valor de 10,000 dólares con el experto en información de inversión David Skarica. El objetivo es aumentar la visibilidad de la empresa y el tráfico web mediante redes sociales, anuncios en buscadores y boletines informativos, alcanzando aproximadamente 35,000 suscriptores.

En el ámbito financiero, se han realizado nuevos ajustes. Carlyle ha nombrado a Bennett Liu como nuevo director financiero (CFO). Liu tiene experiencia en informes financieros, cumplimiento regulatorio y gestión de fondos en una empresa canadiense cotizada, además de contar con experiencia en minería y tecnología, lo que se considera una ventaja. El anterior CFO, Alastair Brownlow, ha dejado la empresa.

También destaca la mejora en la estructura financiera. Carlyle decidió convertir una deuda de 247,544 dólares en acciones. Emitirá aproximadamente 8,74 millones de acciones a una tasa de 0,05 dólares por acción para relaciones internas y 0,011 dólares por acción para consultores externos. Aunque se trata de una transacción relacionada, según las regulaciones está exenta de evaluación y aprobación por parte de los accionistas minoritarios.

Un aspecto clave en la reestructuración de activos es la venta del “Proyecto de la Mina de Oro Newton”. Carlyle vendió este proyecto en Columbia Británica a Axcap Ventures, recibiendo 500,000 dólares en efectivo, 3,75 millones de acciones y 500,000 opciones de compra. Además, incluye acciones adicionales valoradas en aproximadamente 1,25 millones de dólares (unos 1.8 mil millones de won) tras 12 meses, y potencialmente hasta 2 millones de dólares (unos 2.9 mil millones de won) en incentivos por rendimiento en fases de expansión y desarrollo de recursos. La valoración del proyecto estima reservas de aproximadamente 842,900 onzas de oro y 4.5 millones de onzas de plata.

Anteriormente, Carlyle también completó la adquisición de Miramis Mining, diversificando su portafolio. La transacción se realizó mediante la emisión de aproximadamente 23,84 millones de acciones, en la que los accionistas de Miramis obtendrán aproximadamente el 26.15% de participación tras la fusión. Además, se realizaron investigaciones geoquímicas y muestreos en el proyecto de la mina de oro Quisnel, confirmando potencial mineralógico de cobre y oro en el área de Nicolás Este.

Asimismo, para obtener el 100% del proyecto de la mina de oro Quisnel, la compañía emitió 2 millones de acciones, fortaleciendo su base de activos. La región es considerada una “zona estratégica” por su infraestructura vial y eléctrica, además de ser apta para operaciones durante todo el año.

El análisis del mercado indica que las fusiones y ventas de activos de Carlyle forman parte de su estrategia de “selección y concentración”. Se interpreta que, mientras la empresa busca recaudar fondos y reorganizar sus activos de exploración, también apunta a una reevaluación de valor centrada en sus proyectos principales en el futuro.

Un experto del sector comentó: “Aunque Carlyle enfrenta en el corto plazo la dilución de acciones y cambios estructurales, a largo plazo su dirección de mejorar la eficiencia de activos y la estabilidad financiera es clara. Especialmente con la tendencia creciente de interés en recursos mineros en Norteamérica, esta estrategia en este momento es crucial.”