La tasa de financiamiento no se calcula por las posiciones alcistas y bajistas del mercado, sino que se calcula a partir de la diferencia entre el precio de los contratos a futuros y el precio del índice;

Entonces, si muchas órdenes de compra a largo plazo ingresan al mercado instantáneamente y no hay suficientes compradores de órdenes de venta en corto, el precio a plazo puede aumentar temporalmente y la tasa de financiación aumenta.
Los últimos precios muestran que los precios están aumentando, las posiciones largas se están acumulando en la liquidez, pero las tarifas siguen siendo bajas.
La razón por la cual los futuros no generan grandes primas y no aumentan la tasa de financiación es porque hay suficientes creadores de mercado en el nivel superior cuando se abren posiciones largas en el mercado de futuros.
Por otro lado, debido a que la liquidez en el mapa de liquidez se centra en posiciones largas, se demuestra que el lado que determina el precio (compradores del mercado) tiene posiciones largas apalancadas más altas y las posiciones cortas suelen tener apalancamientos más bajos y la liquidez no se acumula de manera intensa, lo que significa que el precio de stop out es alto y por lo tanto no se puede mostrar en el intervalo mensual.
Cuando se combinan dos factores, la mayoría de las órdenes de venta se ejecutan de forma pasiva y, a pesar de tener un volumen pequeño, las tarifas no aumentan. Además, hay órdenes abiertas que no muestran grandes posiciones cortas en el mapa de liquidación (el precio de explosión de las órdenes de venta es bastante alto) debido a que el apalancamiento de las órdenes de venta es bajo.