Apakah Navios Maritime Partners (NMM) Masih Menarik Setelah Rally 1 Tahun Terakhir?

Simply Wall St

Sel, 24 Februari 2026 pukul 14:09 WIB 4 menit baca

Dalam artikel ini:

NMM

+0.03%

Temukan saham pemenang di setiap siklus pasar. Bergabunglah dengan 7 juta investor yang menggunakan ide investasi Simply Wall St secara GRATIS.

Artikel ini bertujuan membantu Anda memutuskan apakah Navios Maritime Partners masih dihargai secara menarik setelah kenaikan terakhirnya, atau jika sebagian besar nilai sudah tercermin dalam harga saat ini, dengan pemeriksaan valuasi yang jelas.

Saham terakhir ditutup pada US$68,28, dengan pengembalian 10,2% dalam 7 hari, 19,0% dalam 30 hari, 32,9% tahun ini, 58,6% dalam 1 tahun, dan 158,0% dalam 3 tahun.

Liputan terbaru menyoroti Navios Maritime Partners sebagai kemitraan pelayaran terdaftar, menyoroti bagaimana campuran bisnis dan keputusan alokasi modalnya berkaitan dengan pergerakan harga saham tersebut. Investor menggunakan konteks ini untuk menilai kembali berapa yang bersedia mereka bayar untuk unit saat ini.

Berdasarkan pemeriksaan valuasi kami, Navios Maritime Partners mencatat skor nilai 5/6. Ini mengundang perhatian lebih dekat terhadap bagaimana berbagai pendekatan valuasi dibandingkan, dan menunjukkan cara yang lebih luas untuk memikirkan nilai wajar yang akan kita bahas di akhir.

Navios Maritime Partners memberikan pengembalian 58,6% selama tahun terakhir. Lihat bagaimana ini dibandingkan dengan industri Pelayaran lainnya.

Pendekatan 1: Analisis Discounted Cash Flow (DCF) Navios Maritime Partners

Model Discounted Cash Flow, atau DCF, memperkirakan nilai sebuah bisnis saat ini dengan memproyeksikan arus kas masa depan dan mendiskontokannya kembali ke masa kini. Dalam kasus ini, model yang digunakan adalah pendekatan Free Cash Flow to Equity dua tahap, berdasarkan proyeksi arus kas dalam US$.

Navios Maritime Partners terakhir melaporkan arus kas bebas selama dua belas bulan terakhir sebesar kerugian US$168,7 juta. Model ini kemudian menggunakan estimasi analis hingga 2028, diikuti oleh data extrapolasi yang disediakan oleh Simply Wall St hingga 2035. Misalnya, proyeksi arus kas bebas pada 2028 adalah US$720,0 juta, dengan tahun-tahun extrapolasi berikutnya mencapai sekitar US$1,1 miliar hingga US$3,3 miliar, semuanya didiskontokan kembali ke hari ini.

Berdasarkan hal ini, model DCF memperkirakan nilai intrinsik sebesar US$666,86 per unit. Dibandingkan dengan harga unit terakhir sebesar US$68,28, hasil ini menunjukkan bahwa unit tersebut mungkin diperdagangkan dengan diskon 89,8% terhadap nilai yang dimodelkan, menandakan bahwa unit tersebut bisa sangat undervalued menurut pendekatan ini.

Hasil: UNDERVALUED

Analisis Discounted Cash Flow (DCF) kami menunjukkan bahwa Navios Maritime Partners undervalued sebesar 89,8%. Catat ini dalam daftar pantauan atau portofolio Anda, atau temukan 56 saham berkualitas tinggi lainnya yang undervalued.

Nilai Diskonto Cash Flow NMM per Feb 2026

Kunjungi bagian Valuasi dari Laporan Perusahaan kami untuk detail lebih lanjut tentang bagaimana kami menentukan Nilai Wajar ini untuk Navios Maritime Partners.

Cerita Berlanjut  

Pendekatan 2: Rasio Harga terhadap Laba (P/E) Navios Maritime Partners

Untuk perusahaan yang menguntungkan, rasio P/E adalah cara sederhana untuk menghubungkan berapa yang Anda bayar per unit dengan laba yang dihasilkan setiap unit. Ini membantu Anda melihat berapa tahun laba saat ini yang secara efektif dihargai oleh pasar.

Apa yang dianggap sebagai P/E “normal” tergantung pada bagaimana pasar memandang potensi pertumbuhan dan risiko sebuah perusahaan. Pertumbuhan yang diharapkan lebih tinggi atau risiko yang lebih rendah dapat membenarkan P/E yang lebih tinggi, sementara ekspektasi pertumbuhan yang lebih rendah atau risiko yang lebih tinggi biasanya berarti rasio yang lebih rendah.

Navios Maritime Partners saat ini diperdagangkan dengan P/E 6,99x. Itu di bawah rata-rata industri Pelayaran sebesar 10,57x dan juga di bawah rata-rata kelompok sejenis sebesar 14,94x. Rasio Wajar Simply Wall St untuk Navios Maritime Partners adalah 13,67x, yang merupakan pandangan kepemilikan kami tentang apa yang mungkin menjadi P/E berdasarkan faktor-faktor seperti pertumbuhan laba, margin keuntungan, industri, kapitalisasi pasar, dan profil risiko.

Rasio Wajar ini bisa lebih informatif daripada perbandingan industri atau peer karena menyesuaikan dengan karakteristik spesifik perusahaan daripada menganggap semua saham Pelayaran harus diperdagangkan dengan rasio serupa. Membandingkan 6,99x dengan Rasio Wajar 13,67x menunjukkan bahwa unit tersebut tampak undervalued berdasarkan metrik ini.

Hasil: UNDERVALUED

NYSE:NMM Rasio P/E per Feb 2026

Rasio P/E menceritakan satu kisah, tetapi bagaimana jika peluang sebenarnya terletak di tempat lain? Mulailah berinvestasi dalam warisan, bukan eksekutif. Temukan 22 perusahaan pendiri teratas kami.

Tingkatkan Pengambilan Keputusan Anda: Pilih Narasi Navios Maritime Partners Anda

Sebelumnya kami menyebutkan bahwa ada cara yang lebih baik untuk memahami valuasi, dan di Simply Wall St itu melalui Narasi. Anda menyusun cerita Anda tentang Navios Maritime Partners, mengaitkannya dengan asumsi pendapatan, laba, margin, dan tingkat diskonto di masa depan, dan biarkan platform mengubahnya menjadi nilai wajar yang dapat Anda bandingkan dengan harga saat ini. Semua ini terjadi dalam halaman Komunitas yang digunakan oleh jutaan investor. Pandangan Anda mungkin terlihat seperti Narasi optimis yang melihat margin stabil sekitar 27,5%, pertumbuhan pendapatan sekitar 3,42%, P/E masa depan 8,09x, dan nilai wajar US$80 per unit. Seseorang yang lebih berhati-hati mungkin mempertahankan pertumbuhan atau margin yang lebih rendah dan rasio yang berbeda. Saat berita atau laba masuk, Narasi tersebut akan diperbarui sehingga Anda dapat dengan cepat melihat apakah nilai wajar Anda masih mendukung untuk mempertahankan, menambah, atau mengurangi eksposur Anda.

Apakah Anda merasa ada cerita lain untuk Navios Maritime Partners? Kunjungi komunitas kami untuk melihat apa yang dikatakan orang lain!

NYSE:NMM Grafik Harga Saham 1 Tahun

_ Artikel ini dari Simply Wall St bersifat umum. Kami memberikan komentar berdasarkan data historis dan perkiraan analis saja dengan metodologi yang tidak bias dan artikel kami tidak dimaksudkan sebagai nasihat keuangan. Ini bukan rekomendasi untuk membeli atau menjual saham apa pun, dan tidak mempertimbangkan tujuan atau situasi keuangan Anda. Kami berusaha menyajikan analisis berorientasi jangka panjang yang didorong oleh data fundamental. Perlu diingat bahwa analisis kami mungkin tidak memperhitungkan pengumuman perusahaan yang sensitif terhadap harga terbaru atau materi kualitatif. Simply Wall St tidak memiliki posisi dalam saham apa pun yang disebutkan._

Perusahaan yang dibahas dalam artikel ini termasuk NMM.

Punya masukan tentang artikel ini? Khawatir tentang kontennya? Hubungi kami langsung._ Alternatifnya, email ke editorial-team@simplywallst.com_

Syarat dan Kebijakan Privasi

Dasbor Privasi

Info Lebih Lanjut