الانتشار في الفوركس: كيفية حسابه وتحسين أدائك في التداول

الفرق بين السعرين هو العمود الفقري لأي عملية في أسواق العملات الأجنبية. فهم تأثيره المباشر على الربحية هو ما يميز المتداولين الذين يديرون المخاطر بفعالية عن أولئك الذين يبددون أرباحهم بسبب الجهل. خلال هذا التحليل، سنغوص في كيفية عمل الفروقات، والعوامل التي تؤثر عليها، وأفضل استراتيجية لتقليل تأثيرها على حساب التداول الخاص بك.

آلية الفروقات: السعر Bid، Ask والتكلفة الحقيقية للتداول

الفروقات ليست أكثر من الفجوة بين السعر الذي يمكنك بيع أصل (Bid) والسعر الذي يمكنك شراؤه به (Ask). هذا الفرق يمثل التكلفة الوحيدة التي نتحملها عند التداول على منصات التداول عبر الإنترنت، بدلاً من العمولات التقليدية التي يفرضها الوسطاء الماليون التقليديون.

لماذا يعمل الوسطاء بهذه الطريقة؟ الجواب بسيط: الفروقات هي شكل من أشكال التحصيل الضمني المدمج مباشرة في كل عملية. عند النقر لفتح مركز، يكون هذا التكلفة مدمجة بالفعل. لا توجد مفاجآت لاحقة مع رسوم الإيداع أو السحب إذا اخترت وسيطًا شفافًا.

في السوق، نميز بين فئتين رئيسيتين:

الفروقات المتغيرة: تتغير باستمرار وفقًا لظروف السوق في الوقت الحقيقي. هذا يسمح للمزودين بالتكيف ديناميكيًا مع التقلبات وتقديم أسعار أفضل في أوقات الهدوء. معظم منصات CFD تطبق هذا النموذج.

الفروقات الثابتة: تحافظ على قيمتها ثابتة، على الرغم من أنه في سيناريوهات التقلب الشديد قد تتسع بشكل كبير. توفر توقعًا ولكنها أقل مرونة.

حساب الفروقات الخاصة بك: عملية أساسية بنتائج حاسمة

الحساب بسيط: يخصم سعر Bid من سعر Ask. لنأخذ مثالاً عمليًا على زوج EUR/USD:

إذا كان سعر Bid هو 1,05643 وسعر Ask هو 1,05656، سيكون الفارق: 1,05656 – 1,05643 = 0,00013

من حيث النقاط (الوحدة الدنيا للتحرك في الفوركس)، يعادل 1,3 نقطة. هذا الرقم، الذي يبدو غير مهم، يتضاعف مع كل لوت تتداول به. مع 100 لوت، ستدفع 130 نقطة فقط لفتح المركز.

عند التداول على الأسهم عبر CFD، يُعبر عن الحساب في ت ticks (الوحدة الدنيا للسعر). على سبيل المثال، إذا كانت شركة Microsoft لديها سعر Bid بقيمة 329,61$ وسعر Ask بقيمة 330,33$، سيكون الفارق: 330,33 – 329,61 = 0,72 دولار أو 72 نقطة

الركائز الأربعة التي تحدد مدى اتساع الفروقات

التقلب: العامل المهيمن

عندما يشهد أصل تقلبات سعرية كبيرة، تتسع الفروقات. العملات الرقمية والأسهم الفردية عادة تظهر فروقات أوسع بكثير من أزواج العملات الرئيسية. على العكس، الأسواق الهادئة ذات التغيرات الصغيرة تحافظ على فروقات ضيقة.

عمق السوق والحجم

الأصول ذات حجم التداول اليومي العالي تولد فروقات أقل. خذ مثالاً على Apple أو Amazon: بمئات الملايين من المعاملات اليومية، فروقاتها صغيرة جدًا. قارن ذلك بأسهم ذات تداول أقل حيث يمكن أن تكون الفروقات أكبر بشكل كبير. في الفوركس، زوج EUR/USD (الأكثر سيولة) يظهر فروقات أقل بكثير من أزواج العملات النادرة مثل NZD/CAD.

الأحداث ذات التأثير الجيوسياسي والاقتصادي

الأخبار المهمة ترفع الفروقات مؤقتًا. غزو روسيا لأوكرانيا ضاعف فروقات أزواج العملات التي تتضمن الروبل. النزاعات في مناطق إنتاج النفط توسع الفجوات في النفط الخام والأزواج المرتبطة به. هذه التحركات يصعب التنبؤ بها، لكنها تتبع اتجاهات يمكن توقعها.

خصائص الأصل المحدد

كل أداة لها طبيعتها الخاصة. السلع تظهر فروقات أوسع من العملات الرئيسية. المؤشرات تتغير حسب الاستقرار الاقتصادي للدولة الأساسية.

مقارنة المنصات: الفروقات في الممارسة

نقدم هنا أربعة خيارات مميزة من حيث التنافسية:

MiTrade – النموذج الشفاف
مع 2.4 مليون عميل، هذه المنصة الأسترالية تعمل بشكل رئيسي في منطقة آسيا والمحيط الهادئ. قوتها تكمن في البساطة: فروقات عائمة فقط، بدون عمولات مخفية على الإيداع أو السحب.

• التنظيم: ASIC، CIMA، FSC
• الأصول: +200
• الحد الأقصى للرافعة المالية: 1:200
• الفروقات: تنافسية جدًا
• متاحة: MT4/MT5 الخاصة
• الميزة الأساسية: وضوح التكاليف، حماية الرصيد السلبي
• القيد: لا دعم لمنصة MetaTrader التقليدية

CMC Markets – المخضرم المؤسسي

مدرجة في البورصة ومن أصل لندن، تقدم أكثر من 10,000 أصل. تركز على العملاء المهنيين، مع تنظيمات متعددة (FCA، CNMV، ASIC).

• التنظيم: FCA، CNMV، ASIC
• الأصول: +10,000
• الرافعة المالية: 1:30 (حذر)
• الفروقات: تتماشى مع السوق
• المحللون: تحليلات سوق من الدرجة الأولى
• العيب: عملية تسجيل معقدة، رافعة مالية محدودة

XM – القوة الآسيوية

نشطة في أوروبا، أمريكا وآسيا، تبرز بتقديم رافعة تصل إلى 1:888 (خاضعة للتنظيمات الإقليمية). لديها أكثر من 1,000 أصل وقسم تعليمي ممتاز.

• التنظيم: FCA، ASIC، CySEC
• الفروقات: من 0,01 نقطة
• الرافعة المالية: حتى 1:888
• الأدوات: MetaTrader 4 و5
• القوة: حضور راسخ في آسيا، حماية الرصيد السلبي
• النقطة السلبية: رسوم عدم النشاط 15$

AvaTrade – الابتكار الخوارزمي

تأسست في إيرلندا عام 2006، رائدة في أدوات التداول الآلي (DupliTrade، ZuluTrade). تتضمن MT4/MT5 بشكل قياسي.

• التنظيم: FCA، CySEC، ASIC
• الفروقات: من 0,1 إلى 25 نقطة حسب الأصل
• الرافعة المالية: 1:200
• الأدوات: MT4، MT5 مدمجة
• الابتكار: التداول الخوارزمي المدمج
• القيد: نسخة تجريبية محدودة بـ 30 يومًا، عمولات على السحوبات الصغيرة

التأثير المباشر على ربحيتك: ما يجب أن تعرفه

فرق 2 نقطة في 100 عملية شهريًا يمثل تكلفة صافية قدرها 200 نقطة. إذا كنت تتداول لوت واحد في كل عملية، ستكون 200 دولار عمولات ضمنية. في فروقات 5 نقاط، ستتضاعف التكلفة خمس مرات. لذلك، اختيار الوسيط مهم جدًا.

لا تبحث فقط عن فروقات منخفضة بشكل منفرد. بعض الوسطاء يتفاخرون بفروقات صغيرة لكن يفرضون عمولات مخفية على السحب، تحويل العملات أو الصيانة. احسب التكلفة الإجمالية الكاملة: الفروقات + جميع الرسوم الممكنة.

استراتيجيات متخصصة باستخدام (خيارات)

تعمل استراتيجيات spread trading النقية حصريًا مع الخيارات المالية، وليس مع CFD العادي.

الانتشار الرأسي: شراء/بيع خيارات Call أو Put بنفس تاريخ الانتهاء ولكن بأسعار تنفيذ مختلفة. يحد من الأرباح ولكنه يحد أيضًا من الخسائر.

الانتشار الأفقي: نفس سعر التنفيذ، تواريخ انتهاء مختلفة. يستفيد من تآكل الزمن.

الانتشار القطري: تتغير كل من أسعار التنفيذ وتواريخ الانتهاء. يجمع بين خصائص كلتا الاستراتيجيتين.

الخلاصة النهائية

الفروقات لا مفر منها في تداول المشتقات، لكنها قابلة للتحكم. ميزتك التنافسية تكمن في اختيار منصة تكون التكاليف فيها شفافة ومناسبة. MiTrade يجسد هذا النموذج: خدمة عالية الجودة، فروقات منخفضة، وبنية تكنولوجية تقلل التكاليف التشغيلية مقارنة بالوسطاء التقليديين.

تحسين الفروقات لا يحسن النتائج الفورية فحسب، بل يقلل أيضًا من الضغط النفسي الناتج عن رؤية “أموال مفقودة” قبل أن تبدأ استراتيجيتك في التداول حتى في التنفيذ. كل نقطة توفير تعني ربحية مباشرة.