Аргументы в пользу долгосрочного инвестирования в ИИ: 5 технологических гигантов, которые стоит держать до 2035 года и далее

Почему ИИ представляет собой многотриллионную возможность

Текущая волна инвестиций в инфраструктуру полупроводников и дата-центров — это не просто хайп, а подготовка основы для беспрецедентного расширения рынка. Согласно рыночному анализу, сектор ИИ готов взорваться с примерно $270 миллиардов сегодня до более чем $5.2 трлн к середине 2030-х годов. Хотя многие из будущих прорывных компаний в области ИИ остаются частными или неизвестными, дальновидные инвесторы могут захватить эту траекторию роста через устоявшихся технологических лидеров, которые уже доминируют в ключевых сегментах экосистемы ИИ.

Самая умная стратегия — не ждать на обочине следующего неизвестного единорога. Вместо этого — формировать основную позицию у проверенных лидеров рынка, пока они закрепляют свое доминирование в том, что может стать самой трансформирующей технологической волной человечества.

Nvidia: Техническая основа ИИ

Когда речь идет о сырой инфраструктуре, поддерживающей искусственный интеллект, Nvidia (NASDAQ: NVDA) остается без конкурентов. Графические процессоры (GPUs) компании служат вычислательной основой для обучения моделей ИИ в дата-центрах по всему миру. Можно представить Nvidia как поставщика двигателя, который движет всю революцию ИИ вперед.

Текущий рыночный анализ показывает, что Nvidia занимает примерно 92% доли рынка GPU в развертываниях дата-центров, хотя конкурентное давление постепенно усиливается. Что дает Nvidia устойчивое конкурентное преимущество, так это ее экосистема программирования CUDA — эффект сети настолько силен, что гипермасштаберы уже вложили значительные ресурсы в создание инфраструктурной совместимости с оборудованием Nvidia. Стоимость переключения высока, а быстро меняющаяся гонка ИИ оставляет мало возможностей для миграции платформ.

Заказы на сумму в $500 миллиардов иллюстрируют устойчивый спрос. Для инвесторов, ищущих базовую позицию в ИИ, Nvidia — ставка на инфраструктурный слой, который должна использовать каждая компания в области ИИ.

Alphabet: Многофункциональный технологический гигант

Alphabet (NASDAQ: GOOGL, GOOG) управляет одним из самых широких ИИ-барьеров на рынке. Его глобальный охват охватывает миллиарды пользователей через Google Search, YouTube, Android и корпоративные облачные сервисы. Помимо потребительских и коммерческих платформ, Alphabet предпринял стратегические шаги, заслуживающие внимания.

Компания разработала собственный настраиваемый полупроводник под названием Tensor Processing Unit (TPU) и использовала его для обучения собственной модели ИИ, Gemini. Alphabet сейчас позиционирует себя как потенциальный поставщик аппаратного обеспечения для конкурентов в области ИИ. Кроме того, компания владеет примерно 7% SpaceX, что дает инвесторам косвенное участие в бизнесе спутниковой связи Starlink — самой важной инфраструктуре для будущего развертывания ИИ.

Мало кто может похвастаться такой всесторонней позицией в области аппаратного обеспечения, программного обеспечения, облачных сервисов и автономных технологий, как Alphabet.

Microsoft: стабильность и потенциал роста

Microsoft (NASDAQ: MSFT) предлагает другую ценностную пропозицию для инвестиций в ИИ. Компания управляет Azure — вторым по величине облачным бизнесом в мире, который способен захватить огромный спрос по мере миграции ИИ-нагрузок в облако.

Более привлекательным для многих инвесторов является участие Microsoft примерно в 27% в OpenAI, организации, стоящей за ChatGPT. Для тех, кто хочет получить доступ к ведущим приложениям ИИ без участия в частных раундах финансирования, владение акциями Microsoft — это возможность.

Помимо потенциала роста ИИ, Microsoft обеспечивает спокойствие инвесторов благодаря зрелым, защищенным программным бизнесам, основанным на Windows и Microsoft 365. Компания увеличила дивиденды уже 23 года подряд, что привлекает инвесторов, ценящих как рост, так и стабильность доходов.

Amazon: лидерство в облаке и участие в частных ИИ-проектах

Amazon (NASDAQ: AMZN) представляет еще один путь для получения доли в перспективных частных ИИ-проектах. Хотя Amazon Web Services (AWS) остается доминирующей облачной платформой в мире, компания вложила $8 миллиардов в Anthropic, основного конкурента OpenAI в области крупных языковых моделей.

Эта инвестиция дает акционерам Amazon косвенное участие в компании, оцененной в десятки миллиардов, без необходимости прямой сделки на частном рынке. Существующие доходы от электронной коммерции, облака и рекламы обеспечивают значительный потенциал для самостоятельного роста. Партнерство с Anthropic просто усиливает уже убедительную инвестиционную стратегию.

Palantir Technologies: новая игра в области ИИ-программного обеспечения

Из пяти выбранных компаний, Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR) обладает самым спекулятивным профилем, хотя его траектория заслуживает внимания. Компания создает индивидуальные программные приложения на своей собственной платформенной архитектуре и значительно ускорилась после запуска своей платформы с интегрированным ИИ, AIP, в середине 2023 года.

Palantir заключает все больше контрактов с правительством и коммерческими структурами. Основной недостаток акции — ее высокая оценка, которая может ограничить краткосрочный рост. Однако, при менее чем 1000 клиентах, у Palantir есть огромный потенциал для проникновения на рынок в ближайшее десятилетие — динамика, которая может поддерживать устойчивые темпы роста.

Построение вашего портфеля ИИ на долгий срок

Пять вышеописанных компаний предлагают взаимодополняющее участие в области аппаратного обеспечения, облачной инфраструктуры, программных приложений и частных инвестиций в ИИ. Хотя цены на отдельные акции будут колебаться, основные драйверы роста остаются в силе на период 2025-2035 годов и далее.

Инвесторам, ищущим лучшие акции для покупки и удержания, стоит рассматривать эти позиции как ядро своего технологического портфеля, понимая, что внедрение ИИ все еще находится на ранних стадиях. Постепенное наращивание позиций и дисциплина во время волатильности, скорее всего, принесут награды терпеливому капиталу.