Mùng 1 Tết, xu hướng của thị trường chứng khoán Mỹ ảnh hưởng đến toàn bộ hệ sinh thái tài sản. Hiệu suất của S&P 500 và NASDAQ trực tiếp tác động đến toàn bộ thị trường, trong đó tiền điện tử cũng không ngoại lệ. Gần đây, SPX xuất hiện một tín hiệu kỹ thuật khá thú vị — phân kỳ giảm giá trên biểu đồ 5 ngày và có thể là tuần, trước đó còn có phân kỳ trên biểu đồ 3 ngày.

Những tín hiệu phân kỳ này chỉ ra điều gì? Phân tích cho thấy trong quý I có thể đối mặt với một đợt điều chỉnh nhỏ, dự kiến khoảng 5%-10%. Nghe có vẻ không lớn, nhưng đợt điều chỉnh này thường trở thành cơ hội để tăng tỷ lệ cổ phiếu — miễn là bạn chấp nhận mức định giá tương đối cao hiện tại. Thẳng thắn mà nói, tỷ lệ rủi ro lợi nhuận hiện tại không còn quá hấp dẫn.

Chỉ số VIX cũng trở lại mức hỗ trợ quan trọng thường thấy trong lịch sử, nơi phù hợp hơn để bảo toàn lợi nhuận hơn là tiếp tục mở rộng vị thế. Chỉ số sợ hãi và tham lam cho thấy thị trường Mỹ đang trong trạng thái tham lam, cộng thêm những cảnh báo kỹ thuật này đều ngụ ý cần thận trọng hơn. Tất nhiên, chúng ta cũng không cần quá giải thích — môi trường vĩ mô vẫn còn hỗ trợ cho một số tài sản, nhưng thực sự cần chuẩn bị tâm lý.

Đối với BTC và toàn bộ thị trường tiền điện tử, điều này có nghĩa là gì? Nói đơn giản, khi SPX điều chỉnh, dòng vốn ra khỏi ETF của các tổ chức thường sẽ tăng tốc, điều này trực tiếp kéo theo các tài sản tiền điện tử giảm giá. Vì vậy, theo dõi xu hướng của thị trường chứng khoán Mỹ quan trọng hơn bao giờ hết.

Về mặt kỹ thuật, vùng 6200-6000 vẫn đáng chú ý, đây có thể là mức hỗ trợ quan trọng trong một giai đoạn tới.

Một dữ liệu thú vị khác: từ vùng mua vào mà chúng tôi đề xuất từ tháng 4 đến nay, SPX đã tăng 44%, có thể coi là dự đoán thành công đẹp nhất trong phân tích năm nay. Nhưng chính vì mức tăng đáng kể này, càng cần chuẩn bị cho khả năng điều chỉnh.