Hiểu về hàng hóa (Commodity) và cách giao dịch phù hợp

Commodity là gì

Hàng hóa hoặc Commodity đề cập đến nguyên liệu cơ bản mà con người sử dụng để sản xuất các mặt hàng hoặc dịch vụ trong cuộc sống hàng ngày, chẳng hạn như đồng, dầu thô, gạo, hạt cà phê và vàng. Những mặt hàng này có đặc điểm đặc biệt khiến giá trị của chúng biến động theo cung cầu của thị trường toàn cầu.

Việc đầu tư vào cổ phiếu commodity bao gồm các hàng hóa là một trong những chiến lược phổ biến của nhà đầu tư hiện đại để phân tán rủi ro, vì khi thị trường chứng khoán và trái phiếu biến động, hàng hóa thường di chuyển theo hướng ngược lại.

Phân loại hàng hóa

Hàng hóa được chia thành hai nhóm chính: Soft Commodities và Hard Commodities

Soft Commodities là các sản phẩm từ trồng trọt và chăn nuôi, như hạt cà phê, cam, đường, thịt và các sản phẩm nông nghiệp. Những mặt hàng này có hạn sử dụng ngắn và giá thường biến động mạnh do yếu tố thời tiết và mùa vụ.

Trong khi đó, Hard Commodities là các sản phẩm khai thác hoặc chiết xuất từ tự nhiên, như đồng, vàng, bạc, dầu thô và khí tự nhiên. Những mặt hàng này là tài nguyên thiên nhiên không thể tái tạo, do đó có giá trị bền vững về lâu dài.

Các yếu tố ảnh hưởng đến giá Commodity

Giá của hàng hóa phụ thuộc vào nhiều yếu tố, bao gồm:

Cầu và cung: Khi cầu tăng và cung hạn chế, giá sẽ tăng. Ở các nước phát triển và đang phát triển, nhu cầu về hàng hóa như thịt, năng lượng thường tăng liên tục.

Thời tiết và thiên tai: Đặc biệt đối với Soft Commodities, thời tiết bất thường, biến đổi khí hậu và thiên tai ảnh hưởng trực tiếp đến sản lượng.

Chu kỳ đầu cơ và đầu tư: Các dòng vốn lớn trong thị trường hợp đồng tương lai thường tạo ra biến động thêm.

Tình hình kinh tế toàn cầu: Giá hàng hóa thường biến động ngược chiều với giá trị đồng tiền, đặc biệt khi các ngân hàng trung ương nới lỏng chính sách tiền tệ.

Cách giao dịch Commodity cho người mới bắt đầu

Đối với nhà đầu tư mới quan tâm đến giao dịch hàng hóa, có nhiều lựa chọn phù hợp:

1. Quỹ ETF (ETF)

ETF hàng hóa tạo cơ hội cho nhà đầu tư có vốn hạn chế tham gia đầu tư mà không cần sở hữu hàng hóa thực tế. Phần lớn ETF đầu tư vào hợp đồng tương lai hoặc các công cụ phái sinh để tiếp cận giá của mặt hàng đó.

Ưu điểm của ETF là có thể mua bán qua nền tảng trực tuyến mọi lúc thị trường mở cửa, không cần lo lắng về lưu giữ và có tính thanh khoản cao.

2. Hợp đồng tương lai (Futures)

Hợp đồng tương lai hàng hóa là thỏa thuận giá trước, cho phép nhà đầu tư đầu tư với vốn nhỏ nhờ ký quỹ. Giao dịch Futures có thể sinh lợi từ biến động giá theo cả chiều tăng và giảm.

Các hợp đồng Futures phổ biến gồm có vàng (XAUUSD), dầu thô WTI (USOIL), khí tự nhiên (NATGAS) và đồng.

3. Cổ phiếu công ty hàng hóa

Đầu tư vào cổ phiếu hàng hóa của các công ty sản xuất và kinh doanh hàng hóa là một lựa chọn khác. Các công ty nổi bật trên thị trường toàn cầu gồm BHP Group Ltd., Rio Tinto Group và Vale SA. Những công ty này có giao dịch cổ phiếu trên các sàn chứng khoán quốc tế.

4. Hợp đồng chênh lệch (CFD)

Giao dịch CFD hàng hóa mang lại sự linh hoạt cao, nhà đầu tư có thể mở vị thế cả chiều lên và xuống mà không cần sở hữu hàng hóa thực tế. Đặc điểm của CFD là có thể giữ vị thế qua đêm mà không cần rollover hợp đồng như Futures.

Lợi ích của việc giao dịch Commodity

Phòng ngừa lạm phát: Hàng hóa như vàng và dầu thường tăng giá khi chi phí sinh hoạt tăng.

Phân tán rủi ro: Hàng hóa có mối liên hệ thấp với các tài sản khác như cổ phiếu và trái phiếu, phù hợp để đa dạng hóa danh mục đầu tư.

Cơ hội sinh lợi cao: Trong thời kỳ kinh tế không ổn định, giá hàng hóa có thể tăng nhanh do mất cân đối thị trường.

Phát triển dài hạn: Tài nguyên thiên nhiên ngày càng cạn kiệt trong khi nhu cầu vẫn tăng.

Rủi ro cần lưu ý

Biến động cao: Hàng hóa có độ biến động cao gấp 2-4 lần so với cổ phiếu và trái phiếu. Sự dao động nhanh của giá có thể khiến nhà đầu tư đưa ra quyết định sai lầm.

Rủi ro đòn bẩy: Sử dụng đòn bẩy cao có thể mang lại lợi nhuận lớn, nhưng cũng làm tăng khả năng thua lỗ nặng, thậm chí mất toàn bộ vốn nếu tính toán sai.

Yếu tố khó kiểm soát: Thời tiết, thiên tai và chính sách tiền tệ toàn cầu là các biến số không thể kiểm soát.

Ảnh hưởng môi trường: Khai thác, chiết xuất và sản xuất một số mặt hàng như dầu thô gây tác động tiêu cực đến môi trường, có thể dẫn đến các quy định pháp luật chặt chẽ hơn.

Chi phí giao dịch cần xem xét

Khi giao dịch hàng hóa, nhà đầu tư cần nhận thức các chi phí ảnh hưởng đến lợi nhuận:

Spread (Spread): Khoảng cách giữa giá mua và giá bán. Ví dụ, nếu giá mua vàng là 1949.02 và giá bán là 1949.47, spread là 0.45.

Swap/Chi phí tài chính: Phí giữ vị thế qua đêm, tính vào lúc 23:59.

Phí commission: Một số công cụ yêu cầu phí hoa hồng khi mở và đóng vị thế.

Do đó, để tính lợi nhuận thực tế, cần trừ các chi phí này khỏi lợi nhuận từ biến động giá.

Thời gian giao dịch hàng hóa

Giao dịch hàng hóa không hoạt động liên tục 24/7 mà phụ thuộc vào đặc điểm của từng mặt hàng và múi giờ của thị trường chính.

Vàng (XAUUSD): Mở cửa thứ hai lúc 06:00, đóng lúc 00:00. Thứ ba đến thứ sáu mở 00:00, đóng 24:00. Thứ bảy đóng, chủ nhật mở 06:00, đóng 05:00 (giờ Thái Lan).

Dầu thô (USOIL): Thứ hai mở 06:00, đóng 00:00. Thứ ba đến thứ sáu mở 00:00, đóng 24:00. Thứ bảy đóng, chủ nhật mở 08:00, đóng 05:00.

Khí tự nhiên (NATGAS): Thời gian giống với vàng.

Đồng (COPPER) và Bạc (XAGUSD): Thứ hai mở 08:00, đóng 00:00. Thứ ba đến thứ sáu mở 00:00, đóng 24:00.

Cà phê (COFFEE) và Đường (SUGAR): Thứ hai mở 16:15, đóng 00:00. Thứ ba đến thứ sáu mở 00:00, đóng 24:00.

Tóm tắt và lời khuyên

Hàng hóa là tài sản có giá trị giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư, đặc biệt trong thời kỳ kinh tế không chắc chắn.

Đối với người mới, nên bắt đầu bằng việc tìm hiểu rõ đặc điểm của mặt hàng quan tâm, các yếu tố ảnh hưởng đến giá và rủi ro liên quan. Chọn nền tảng có phí hoa hồng thấp, spread hẹp và dịch vụ tốt là điều quan trọng.

Tuy nhiên, không nên đầu tư vào hàng hóa đơn lẻ vì độ biến động cao. Nên đưa hàng hóa vào danh mục đầu tư tổng thể và hiểu rõ tất cả các rủi ro trước khi quyết định đầu tư.

⚠️Lưu ý: Đầu tư có rủi ro, không phù hợp với mọi người