Hiểu về Cầu Cung Cấp: Cơ chế cơ bản của việc xác định giá trên thị trường

Đối với bất kỳ nhà đầu tư nào, cho dù bạn đang giao dịch cổ phiếu hay các tài sản tài chính khác, cung và cầu là những khái niệm chính giúp bạn hiểu giá di chuyển như thế nào. Các yếu tố thúc đẩy cung cầu rất phức tạp và có mối liên hệ với nhau, nhưng khi bạn hiểu các cơ chế cơ bản, bạn có thể dự đoán hướng giá và lập kế hoạch đầu tư hiệu quả hơn.

Cung cầu: Khái niệm cơ bản về thị trường tài chính

Cung cầu là cơ sở của việc định giá ở mọi thị trường. Cho dù đó là hàng hóa thông thường hay tài sản tài chính. Mối quan hệ giữa hai điều này là những gì cho chúng ta biết giá sẽ đi về đâu và các nhà đầu tư sẽ có thể sử dụng nguyên tắc này để giúp họ đưa ra quyết định đầu tư.

Hiểu nhu cầu: Nhu cầu thúc đẩy giá

Nhu cầu là gì? Nhu cầu đề cập đến nhu cầu về hàng hóa hoặc dịch vụ ở các mức giá khác nhau. Khi chúng ta vẽ thông tin này trên biểu đồ, chúng ta nhận được một đường cầu, trong đó mỗi điểm trên đường này cho chúng ta biết người mua sẵn sàng mua ở mức giá nào.

Quy tắc cần biết: Luật yêu cầu Nhu cầu mua hàng luôn tương quan nghịch với giá cả. Khi giá tăng, Nhu cầu mua (khối lượng) sẽ giảm. Tại sao điều này lại xảy ra?

1) Hiệu ứng thu nhập: Khi giá giảm. Giá trị thực của số tiền trong túi của bạn tăng lên (còn lại nhiều tiền hơn), cho phép bạn mua nhiều sản phẩm hơn.

2) Hiệu ứng thay thế: Khi sản phẩm này được bán, nó trông rẻ hơn so với các sản phẩm thay thế khác, đó là lý do tại sao mọi người chuyển sang mua sản phẩm này để thay thế.

Các yếu tố khác ảnh hưởng đến nhu cầu:

• Thu nhập tiêu dùng
• Giá của sản phẩm có liên quan.
• Thị hiếu và sở thích của người mua
• Số lượng người tiêu dùng trên thị trường
• Dự đoán giá trong tương lai
• Các mùa và các yếu tố khí hậu
• Chính sách của chính phủ
• Niềm tin của người tiêu dùng

Hiểu về nguồn cung: Tính khả dụng vượt trội hoặc nhạy cảm

Nguồn cung là gì? Cung đề cập đến nhu cầu về hàng hóa hoặc dịch vụ được bán ở các mức giá khác nhau. Khi dữ liệu này được vẽ ra, một Đường cung sẽ thu được. Mỗi điểm cho biết số lượng sản phẩm mà người bán sẵn sàng cung cấp ở một mức giá nhất định.

Các quy tắc cần biết: Luật cung cấp Nhu cầu bán hàng luôn tương quan theo cùng hướng với giá cả. Khi giá tăng, người bán sẽ sẵn sàng bán sản phẩm với số lượng lớn hơn. Bởi vì họ thấy rằng có nhiều lợi nhuận hoặc lợi nhuận hơn. Ngược lại, Khi giá giảm, người bán có thể trì hoãn việc bán hàng vì lợi nhuận giảm.

Các yếu tố khác ảnh hưởng đến nguồn cung:

• Chi phí sản xuất
• Giá của sản phẩm thay thế mà nhà sản xuất có thể thực hiện.
• Số lượng đối thủ cạnh tranh trên thị trường
• Năng lực công nghệ và sản xuất
• Dự đoán giá trong tương lai
• Khí hậu và thiên tai
• Chính sách thuế và kiểm soát giá cả
• Biến động tỷ giá hối đoái
• Tiếp cận nguồn vốn

Cân bằng cân bằng: Nơi mua và bán hội tụ

Chỉ riêng Cung và Cầu không thể xác định giá cả, nhưng khi các đường Cung và Cầu giao nhau, tại giao điểm đó được gọi là Cân bằng (cân bằng) Giá và khối lượng được hình thành tại điểm này có xu hướng ổn định. Bởi vì:

Nếu giá cao hơn Cân bằng: Người bán sẽ quyết định sản xuất nhiều hơn, để lại sản phẩm trong kho. Và điều này sẽ gây áp lực lên giá để giảm trở lại trạng thái cân bằng.

Nếu giá thấp hơn Cân bằng: Người mua muốn mua nhiều hơn, nhưng người bán không muốn bán nhiều, gây ra tình trạng thiếu hụt. Và điều này sẽ gây áp lực lên giá để tăng trở lại trạng thái cân bằng.

Các yếu tố chính làm thay đổi cung cầu trên thị trường

Các yếu tố ảnh hưởng đến nhu cầu trên thị trường tài chính

Các yếu tố kinh tế vĩ mô: Tăng trưởng kinh tế, lạm phát và lãi suất ảnh hưởng đến nhu cầu. Khi lãi suất thấp Các nhà đầu tư ngày càng tìm kiếm lợi nhuận trên thị trường chứng khoán. Điều này khiến nhu cầu tăng lên.

Thanh khoản trong hệ thống tài chính: Lượng tiền trong hệ thống ảnh hưởng trực tiếp đến khả năng đầu tư. Khi có tính thanh khoản cao. Nhu cầu đầu tư vào các tài sản rủi ro cũng ngày càng tăng.

Tâm lý nhà đầu tư: Dự đoán về tương lai của nền kinh tế Tình hình tài chính và tình hình chính trị đã ảnh hưởng rất lớn đến quyết định đầu tư.

Các yếu tố ảnh hưởng đến nguồn cung trên thị trường tài chính

Chính sách công ty: Tăng vốn hoặc mua lại cổ phần của công ty Nó ảnh hưởng trực tiếp đến khối lượng cổ phiếu trên thị trường.

Niêm yết ban đầu (IPO): Việc bán cổ phiếu của một công ty mới làm tăng nguồn cung chứng khoán trên thị trường.

Điều khoản và Quy định: Chính sách của Sở giao dịch chứng khoán hoặc khoảng thời gian im lặng hạn chế bán hàng đều ảnh hưởng đến nguồn cung.

Cung cầu và biến động giá tài sản

Cổ phiếu và tài sản tài chính có thể được tính là hàng hóa, vì vậy quy luật cung cầu có thể được áp dụng để định giá trong cả phân tích cơ bản và kỹ thuật.

Phân tích cơ bản: Đọc tín hiệu cung và cầu thông qua dữ liệu công ty

Khi giá cổ phiếu giảm cho thấy lực bán (Supply) rất mạnh. Ngược lại, Khi giá tăng, điều đó có nghĩa là có rất nhiều nhu cầu. Yếu tố thực sự ảnh hưởng đến nhu cầu đến từ dự báo thu nhập của công ty. Tăng trưởng và lợi nhuận trong tương lai

Khi tin tốt (thông tin tích cực) về công ty đó xuất hiện, Người mua sẽ sẵn sàng mua với giá cao hơn hoặc với số lượng lớn hơn. Trong khi đó, người bán tự tin nên trì hoãn việc bán hàng. Kết quả là, cung > cầu và giá cả tăng lên. Ngược lại, Nếu thông tin xuất hiện theo hướng tiêu cực, người mua sẽ trì hoãn việc mua, người bán sẽ sẵn sàng giảm giá. Kết quả là, cung > cầu và giá cả đã giảm.

Phân tích kỹ thuật: Bắt nhịp bằng cách quan sát nguồn cung cầu trong chân nến

Cung cầu được sử dụng rộng rãi để phân tích kỹ thuật thông qua việc quan sát biểu đồ giá. Sử dụng một công cụ chi tiết hơn

1) Phân tích hình nến:

Một cây nến xanh (giá đóng cửa > giá mở cửa) cho thấy nhu cầu mạnh. Ngược lại, một nến đỏ (giá đóng cửa < ราคาเปิด) แสดงว่า Supply มีแรง ผู้ขายได้ควบคุมตลาด

Nếu nến là Doji (mở và đóng ở cùng một mức), điều đó có nghĩa là Cung và Cung xung đột như nhau và giá vẫn không chắc chắn.

2) Quan sát xu hướng thị trường:

Nếu giá tiếp tục tạo mức cao mới, điều đó cho thấy nhu cầu vẫn mạnh và giá có khả năng tiếp tục tăng. Ngược lại, Nếu giá tiếp tục tạo mức thấp mới, điều đó có nghĩa là nguồn cung rất mạnh và giá sẽ tiếp tục giảm.

Nếu giá bị giới hạn trong một phạm vi hẹp, điều đó cho thấy cung và cầu đang ở trạng thái cân bằng.

3) Hỗ trợ và kháng cự:

Hỗ trợ là điểm có cầu hoặc áp lực mua, là mức giá mà các nhà đầu tư cho là đáng mua. Nếu giá giảm xuống đường này, nó thường sẽ đảo chiều đi lên.

Kháng cự là điểm có áp lực cung hoặc bán, đây là mức giá mà các nhà đầu tư cho là đắt đỏ. Nếu giá tăng đến mức này, nó thường sẽ bị đẩy xuống.

Ví dụ về việc triển khai cung cầu trong giao dịch

Kỹ thuật Vùng cung cầu Đó là một ví dụ về việc áp dụng nguyên tắc này trong thời gian giao dịch. Họ tìm kiếm những khoảnh khắc khi giá mất cân bằng và có xu hướng xoay chuyển cho một bức tranh mới.

Giao dịch đảo chiều

1) Demand Zone Drop Base Rally (DBR) - Đảo chiều tăng:

Tình trạng này xảy ra khi có quá nhiều nguồn cung nên giá giảm nhanh chóng, sau đó khi giá giảm, nhu cầu bắt đầu mạnh lên, khiến giá bắt đầu dao động trong cơ sở làm điểm cơ sở. Khi có tin tốt hoặc yếu tố tích cực, cầu sẽ vượt quá cung, do đó giá phá vỡ đường trên của khung và chạy lên (phục hồi).

2) Supply Zone Rally Base Drop (RBD) – Đảo chiều giảm giá:

Sau đó, nhu cầu bắt đầu chậm lại, nguồn cung đi vào nên giá dao động ở cơ sở, khi có tin tức tiêu cực hoặc yếu tố tiêu cực, cung sẽ cao hơn cầu, giá sẽ phá vỡ đường đáy của khung và lao dốc (Drop).

Giao dịch tiếp tục

1) Rally Base Rally (RBR) - Chuyển động đi lên liên tục:

Khi một yếu tố mới tốt, nhu cầu mạnh, giá phá vỡ đường trên và tiếp tục chạy lên (Rally).

2) Drop Base Drop (DBD) – Chuyển động liên tục trong xu hướng giảm:

Khi các yếu tố tiêu cực xuất hiện, nguồn cung trở lại mạnh mẽ, do đó giá phá vỡ đường đáy và tiếp tục lao dốc (Drop).

Kết luận

Cung cầu Nó là cơ sở của thị trường, cả kinh tế vĩ mô và đầu tư vào tài sản tài chính. Các nhà đầu tư có thể hiểu được các cơ chế và yếu tố ảnh hưởng đến cung cầu sẽ có thông tin tốt hơn để dự đoán xu hướng giá.

Việc áp dụng nguyên tắc Cung cầu có thể được thực hiện từ khía cạnh cơ bản (xem xét hiệu suất và tình hình của công ty) hoặc từ khía cạnh phân tích kỹ thuật (quan sát biến động giá và khối lượng giao dịch). Bạn càng dựa vào việc nghiên cứu và hiểu nguyên tắc cung cầu thông qua giá tài sản thực tế trên thị trường, bạn càng có thể đưa ra quyết định đầu tư hiệu quả.