ĐIỀU NÀY KHÔNG NÊN XẢY RA

Iran vừa tấn công nhà máy lọc dầu Aramco của Ả Rập Xê Út.

Nhà sản xuất dầu lớn nhất thế giới hiện đã bị đóng cửa.

270 tỷ thùng dầu vừa biến mất.

Nhưng hầu hết mọi người không hiểu điều này có ý nghĩa gì đối với các thị trường khác.

Trái phiếu.
Cổ phiếu.
Tiền điện tử.
Bất động sản.

BẠN ĐANG ĐÁNH GIÁ RỦI RO CHƯA ĐÚNG MỨC.

Ras Tanura không chỉ là một cơ sở khác.

Nó là một mạch máu cốt lõi trong quá trình xử lý và xuất khẩu dầu thô của Ả Rập Xê Út.

Khi hạ tầng của quy mô này bị ngưng hoạt động, dù chỉ tạm thời, nó không tạo ra tiếng ồn.

Nó tạo ra áp lực cung.

Và áp lực cung trong các thị trường năng lượng di chuyển rất nhanh.

Vàng đã lên mức 5,400.

Bạc đã ở mức 95.

Đó không phải là ngẫu nhiên.

Đó là vốn đang xoay vòng để bảo vệ.

Bởi vì khi nguồn cung dầu bị đe dọa, dầu thô không chỉ tăng giá nhẹ.

Nó điều chỉnh giá mạnh mẽ.

Bây giờ hãy kết nối các điểm:

→ Nếu giá dầu tăng vọt, lạm phát lại bùng phát.
→ Nếu lạm phát tái xuất hiện, kỳ vọng cắt giảm lãi suất biến mất.
→ Nếu kỳ vọng cắt giảm lãi suất biến mất, lợi suất tăng cao.
→ Nếu lợi suất tăng, thanh khoản thắt chặt.

Và khi thanh khoản thắt chặt, các thị trường không thể duy trì ổn định.

Năng lượng trực tiếp ảnh hưởng đến CPI.

Mọi biến động đáng kể của dầu thô đều lan tỏa qua vận tải, sản xuất, thực phẩm và hàng tiêu dùng.

Và sự gián đoạn này tác động đến một trong những trung tâm năng lượng chiến lược quan trọng nhất trái đất.

Ả Rập Xê Út xử lý hàng triệu thùng mỗi ngày.

Chỉ riêng Ras Tanura đã xử lý hơn 550,000 thùng mỗi ngày.

Không có phương án thay thế ngay lập tức cho công suất lọc dầu bị mất ở quy mô này.

Chi phí vận chuyển đã tăng cao.

Rủi ro quân sự khu vực đã tăng.

Giờ đây, một nhà máy lọc dầu lớn bị ngưng hoạt động.

Điều này không phải là lý thuyết.

Đây là việc định giá lại hoạt động.

Nếu các gián đoạn mở rộng, đây không còn là một cú sốc ngắn hạn nữa.

Nó trở thành một sự kiện cung cấp mang tính cấu trúc.

Và các cú sốc cung cấp mang tính cấu trúc không thể giải quyết trong một phiên giao dịch.

Chỉ có ba con đường từ đây:

1⃣ Sự cố được kiểm soát.
Việc sửa chữa bắt đầu nhanh chóng. Dầu ổn định trở lại.

2⃣ Leo thang mà không có kết thúc.
Nhiều cuộc tấn công hơn, nguồn cung thắt chặt hơn, dầu thô tăng giá mạnh.

3⃣ Gián đoạn nguồn cung khu vực.
Thiệt hại hạ tầng lan rộng. Dầu tăng giá mạnh. Chế độ vĩ mô thay đổi.

Kịch bản thứ ba thay đổi mọi thứ.

Bởi vì khi dầu di chuyển đủ xa, các thị trường ngừng định giá nỗi sợ hãi.

Họ bắt đầu định giá theo thời gian.

Và thời gian chính là nơi xảy ra thiệt hại thực sự.
Điều này không chỉ liên quan đến dầu.

Nó liên quan đến lạm phát.
Nó liên quan đến lãi suất.

Nó liên quan đến thanh khoản.
Khi thanh khoản thắt chặt, nhà đầu tư không bán những gì họ không thích.

Họ bán những gì họ có thể.

Công nghệ có tỷ lệ nhân cao.
Tăng trưởng đầu cơ.
Cổ phiếu nhỏ.
Bitcoin và tiền điện tử.

Khi đòn bẩy giảm, độ biến động tăng tốc.

Đó là cách lan truyền dịch bệnh.

Đây không phải là các tín hiệu riêng lẻ.

Và đây có thể là một điểm biến đổi vĩ mô.

Hãy chú ý.

Bởi vì rủi ro thực sự không phải là những gì đã xảy ra.