最近在玩BTC期权,发现了个奇怪的事儿——买进期权直接就亏2000块差价,简直离谱。一个币的差价长期都是这样,真是想不通啊。



按道理不应该贴近现货价格吗?交割的时候反正也是交实物,从市场买了之后再交割,这不就能赚差价吗?如果说资费太高,那也说不过去——一个币的资费半年还砍不到1000块,结果还是剩1000块的差价在那。

更过分的是,一年以上的期权基本没人卖,都靠自动交易在刷。这里头是对手盘不足的问题吗?还是说有其他什么因素我没琢磨透?整个定价逻辑好像哪儿出了毛病,但就是说不上来哪儿不对劲。
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区块链流浪诗人vip
· 16小时前
哥们儿这是隐含波动率的坑,期权定价没那么简单 --- 2000块差价?都是theta在吃你啊 --- 对手盘不足就是个伪问题,真正的事儿是IV溢价太离谱了 --- 自动交易刷单本来就是流动性陷阱,别碰长期合约 --- 期权和期货完全是两码事,现货套利逻辑在这儿根本走不通 --- 资费不到1000?哥们儿你算的成本完全没算上隐含成本呢 --- 这就是为什么我不玩BTC期权,风险定价模型就没想过给散户好脸色 --- 一年以上没人卖很正常啊,谁特么想持那么久的gamma风险
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币圈相声社vip
· 16小时前
笑死,这就是币圈的"看不见的手"在收割,没人比做市商更懂定价啊 期权的坑远比你想的深,资金成本、波动率、流动性贴水……一堆隐形手续费在吃你 长期期权没人卖就对了,风险溢价谁担啊,最后都得散户自己吞
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rugged_againvip
· 16小时前
又被割了呗,期权的坑我早踩过了
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fren_with_benefitsvip
· 16小时前
哥们儿这是隐含波动率的事儿,不是简单的套利空间 期权定价又不是现货,波幅预期高的时候买方就得付溢价,懂不? 一年期没人卖很正常啊,做市商根本不想拿长期敞口
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BearMarketBardvip
· 16小时前
这哥们儿是真没搞懂期权的隐含波动率啊,差价哪儿是那么简单的 期权那点事儿说穿了就是买卖不对称,你觉得便宜的时候早就被吃完了 长期期权没人卖很正常啊,风险定价谁敢随便报,自动做市就是这么回事儿
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永远在抄底vip
· 16小时前
哥们儿这就是隐含波动率的活儿,期权定价没那么简单 真被手续费砍出血来了?我劝你看看Greeks 长期期权没人卖正常啊,流动性就这样,你得学会做市的套路
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