تراجعت أسعار الذهب الفوري إلى ما دون عتبة 4,100 دولار للأونصة في 23 يونيو، إذ هبط الذهب الفوري في لندن بأكثر من 2% إلى أدنى مستوى عند 4,090.50 دولار للأونصة، بينما انخفضت الفضة الفورية بنحو 5% إلى ما دون 61.80 دولار للأونصة. جاء التراجع بعد تلميحات متشددة من رئيس مجلس الاحتياطي الاتحادي الجديد كيفن والتش، ما دفع مؤسسات وول ستريت إلى خفض توقعات أسعار الذهب. وشهدت أسهم الذهب في الصين المدرجة على شكل A-shares تحركات هبوطية واسعة بلغت حدودها القصوى (limit-down) يوم الثلاثاء، حيث أغلقت عقود الذهب الفورية في شنغهاي على انخفاض بنسبة 2.04% عند 897.90 يوان للغرام.
تراجع الذهب الفوري 2.16% إلى 4,090.50 دولار للأونصة في 23 يونيو
أظهرت بيانات رصد الرياح أنه في 23 يونيو، هبط الذهب الفوري (الذهب الفوري في لندن) أكثر من 2%، ليتكسر حاجز 4,100 دولار للأونصة، مع وصول الهبوط إلى 2.16% عند أدنى نقطة له البالغة 4,090.50 دولار للأونصة. وتراجعت الفضة الفورية في إحدى اللحظات بنحو 5% إلى ما دون 61.80 دولار للأونصة. وفي أسواق العقود الآجلة، انخفض ذهب COMEX بنسبة 2.25% إلى مستوى منخفض بلغ 4,108.2 دولار للأونصة، بينما هبطت فضة COMEX بنسبة 5.69% إلى 61.85 دولار للأونصة. واعتباراً من وقت النشر، تعافت أسعار الذهب الفوري فوق 4,100 دولار، مع تضييق نطاق الانخفاض إلى 1.77%.
أسهم الذهب الصينية تتعرض لهبوط عند الحد الأقصى مع تراجع عقود شنغهاي 2.04%
في السوق المحلية، وبحلول إغلاق 23 يونيو، أغلقت عقود الذهب في شنغهاي 2608 عند 897.90 يوان للغرام، بانخفاض 2.04%، مع وصول الخسارة منذ بداية العام إلى 8.85%. يوم الثلاثاء، شهد قطاع المعادن الثمينة في السوق الصينية A-shares خسائر حادة. وبحلول إغلاق السوق، حققت عدة أسهم منها Shandong Gold International و Zijin Mining و Chifeng Jilong Gold Mining هبوطاً عند حدها الأقصى.
بنك أوف أميركا يخفض هدف الذهب بعد أن أرسل والتش إشارات متشددة من الاحتياطي الفيدرالي
عقب إشارات غير متوقعة أكثر تشدداً من رئيس مجلس الاحتياطي الاتحادي الجديد كيفن والتش، خفضت كبرى مؤسسات وول ستريت توقعاتها لأسعار الذهب. ووفقاً لتقرير CNBC الصادر في 22 من الشهر، كتب فريق محللي السلع لدى بنك أوف أميركا بقيادة مايكل ويدمر في مذكرة بحثية يوم الجمعة: "بعد اجتماع سعر الفائدة، زادت المخاطر بشكل كبير من احتمال قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع الأسعار خلال العام. وسيكون من الصعب على الذهب تحقيق مكاسب كبيرة على المدى القصير." وأضاف ويدمر أن وضع التضخم الحالي لا يزال مقلقاً، ومن المرجح أن يدفع إلى مزيد من التشديد في السياسة النقدية، ما يجعل هدف بنك أوف أميركا السابق البالغ 6,000 دولار للأونصة للذهب يبدو الآن صعب التحقيق. وأشار المحلل إلى أن تراجع أسعار الذهب يرتبط ارتباطاً وثيقاً بارتفاع احتمال زيادات الفائدة قبل نهاية العام، قائلاً: "بعبارة أخرى، إذا انتقلت السياسة النقدية من 'خفض الفائدة في سياق تضخمي' إلى مزيد من التشديد، مع بقاء كل شيء آخر على حاله، فإن الإمكانات الصعودية للذهب ستضعف بنحو 50% تقريباً."
مدير صندوق Yongying يشير إلى مخاطر جيوسياسية واتجاهات شراء البنوك المركزية
بخصوص الانخفاض الأخير في أسعار الذهب، قال ليو تينغيو، مدير صندوق Yongying Fund لصندوق ETF لأسهم الذهب، إنه رغم توقيع الولايات المتحدة وإيران مذكرة تفاهم إلكترونياً، تواصل إسرائيل مهاجمة لبنان، ما يعني أن مضيق هرمز لا يزال يواجه احتمال إغلاقه مجدداً. وفي الوقت نفسه، فُسرت بدايات والتش في السوق على أنها إشارة متشددة، إذ تواصل توقعات المتداولين لزيادات أسعار الفائدة لدى مجلس الاحتياطي الاتحادي بالاحتدام بشكل دوري، ما أدى إلى إجراء تعديلات جديدة على الذهب وأسهمه. وأضاف ليو تينغيو: "لكن اتجاه مشتريات الذهب من البنوك المركزية عالمياً لا يزال مستمراً، ولا تزال منطقـية إلغاء الدولار وتراجع مصداقية الدولار الأميركي تدعم قيمة تخصيص الذهب على المدى الطويل. وأسهم الذهب هي في الأساس رافعة أرباح على أسعار الذهب، وليست تعييناً خطياً لأسعار الذهب." وأشار كذلك إلى أنه بالنظر إلى المستقبل، قد يؤدي توقع رفع الفائدة والحالات الجيوسياسية إلى تضخيم التقلبات مراراً، لكن إذا انخفضت أسعار النفط لاحقاً وتراجعت الضغوط التضخمية، فقد تدعم توقعات تيسير السياسة النقدية مرة أخرى السمات المالية للذهب. وقال: "على المدى المتوسط إلى الطويل، لم يتغير منطق التوسع في عجز الولايات المتحدة وإلغاء الدولار عالمياً وطلب البنوك المركزية على شراء الذهب، كما تحسنت جدوى أسهم الذهب من حيث التكلفة بعد التعديلات."
الأسئلة الشائعة
ما الذي تسبب في هبوط الذهب الفوري دون 4,100 دولار للأونصة في 23 يونيو؟
انخفض الذهب الفوري دون 4,100 دولار للأونصة في 23 يونيو بعد إشارات متشددة من رئيس مجلس الاحتياطي الاتحادي الجديد كيفن والتش، ما عزز توقعات السوق بزيادات الفائدة خلال العام. وبلغ الانخفاض 2.16% عند أدنى نقطة إلى 4,090.50 دولار للأونصة.
كيف كانت أداء أسهم الذهب الصينية في 23 يونيو؟
شهدت أسهم الذهب الصينية المدرجة على شكل A-shares تحركات هبوطية واسعة عند حدها الأقصى في 23 يونيو، إذ حققت عدة أسهم منها Shandong Gold International و Zijin Mining و Chifeng Jilong Gold Mining هبوطاً عند حدها الأقصى. وأغلقت عقود الذهب في شنغهاي 2608 عند 897.90 يوان للغرام، بانخفاض 2.04%.
لماذا خفض بنك أوف أميركا توقعاته لسعر الذهب؟
خفض فريق محللي السلع لدى بنك أوف أميركا بقيادة مايكل ويدمر توقعاته للذهب بعد اجتماع مجلس الاحتياطي الاتحادي لأسعار الفائدة، مشيراً إلى أن مخاطر زيادات الفائدة خلال العام زادت بشكل كبير بسبب استمرار مخاوف التضخم. ولفتت المجموعة إلى أن هدفها السابق البالغ 6,000 دولار للأونصة يبدو الآن صعب التحقيق.
