Morgan Stanley lance le trading de crypto sur E*TRADE pour 8,6 millions de foyers

La plateforme E*TRADE de Morgan Stanley a lancé le trading de cryptomonnaies au comptant pour Bitcoin, Ether et Solana via un partenariat avec Zero Hash. Le pilote a commencé en mai avant de s’étendre à des clients éligibles dans 8,6 millions de foyers détenant 1,56 trillion de dollars d’actifs clients au 31 mars. Le service facture des frais de trading de 50 points de base et utilise des comptes de custody distincts chez Zero Hash, non couverts par les protections FDIC ou SIPC. Ce lancement intègre les actifs numériques dans la même vue de plateforme que les détentions de courtage conventionnelles. Le déploiement s’inscrit dans l’expansion plus large des cryptos de Morgan Stanley, incluant un ETF Bitcoin spot lancé en avril et des services de réserve en stablecoins.

Structure du service crypto E*TRADE et protections des clients

Les clients d’E*TRADE peuvent trader Bitcoin, Ether et Solana avec des frais de 50 points de base. Les services de custody et de transactions sont gérés via des comptes distincts chez Zero Hash, qui ne sont pas couverts par les protections FDIC ou SIPC. Les actifs de courtage comme les actions et les soldes de trésorerie peuvent bénéficier de protections familières selon la structure du compte, mais la crypto détenue via le nouveau service relève d’un cadre de custody et de risques différents.

La fonctionnalité de transfert pour déplacer des actifs numériques vers et depuis la plateforme est attendue plus tard cette année. Jusqu’à ce que cette fonctionnalité soit disponible, le service se concentre sur une exposition basée sur la plateforme plutôt que sur une propriété crypto entièrement portable. Morgan Stanley a indiqué qu’il s’attend à transférer les services d’actifs numériques à Morgan Stanley Digital Trust, sa banque nationale de trust actuellement en cours de constitution.

Échelle de la plateforme E*TRADE et détention d’actifs

E*TRADE dessert 8,6 millions de foyers et détient environ 1,56 trillion de dollars d’actifs clients au 31 mars, d’après le dernier supplément financier de Morgan Stanley. L’ampleur de la plateforme positionne le lancement crypto comme l’une des plus importantes voies d’accès de détail aux cryptos parmi les courtiers traditionnels.

Le déploiement progressif suggère que Morgan Stanley s’engage dans les cryptos avec prudence, en ajoutant l’accès au trading tout en maintenant les services de custody et de transactions séparés via des comptes Zero Hash. Placer les détentions de crypto dans la même vue de plateforme que les actifs de courtage conventionnels fait des actifs numériques une partie d’une expérience de portefeuille plus large pour les ménages.

Chronologie de l’expansion crypto de Morgan Stanley et produits

En avril, Morgan Stanley a lancé une offre de réserve en stablecoins qui permet aux émetteurs de détenir les actifs adossant leurs tokens dans l’un des fonds monétaires de la firme tout en gagnant des intérêts. Le même mois, la société a lancé un ETF Bitcoin spot avec des frais de gestion de 0,14% sur NYSE Arca, premier ETF Bitcoin spot lancé par une grande banque commerciale américaine.

Au cours de ses 6 premiers jours de trading, l’ETF a attiré plus de 100 millions de dollars d’entrées nettes, dépassant les entrées cumulées de l’ETF Bitcoin spot de WisdomTree lancé en janvier 2024. Depuis, le fonds a attiré environ 385 millions de dollars d’entrées nettes cumulées, selon des données de SoSoValue.

En juin, Morgan Stanley a modifié ses dépôts proposés pour des ETF spot sur Ether et Solana afin de fixer les frais de gestion à 0,14%, après une première demande pour inscrire les fonds en janvier. Le lancement crypto d’E*TRADE, les lancements d’ETF en avril et de stablecoins, ainsi que les amendements d’ETF en juin montrent une stratégie construite autour d’un accès direct aux cryptos et d’un habillage de fonds réglementés.

FAQ

Quelles cryptomonnaies les clients d’E*TRADE peuvent-ils trader via le nouveau service de Morgan Stanley ?

Les clients d’E*TRADE peuvent trader Bitcoin, Ether et Solana via la plateforme grâce au partenariat avec Zero Hash. Le service facture des frais de trading de 50 points de base, et la custody est gérée via des comptes distincts chez Zero Hash non couverts par les protections FDIC ou SIPC.

Quand Morgan Stanley a-t-il lancé son ETF Bitcoin spot et quels ont été les résultats initiaux ?

Morgan Stanley a lancé son ETF Bitcoin spot en avril avec des frais de gestion de 0,14% sur NYSE Arca. Au cours de ses 6 premiers jours de trading, l’ETF a attiré plus de 100 millions de dollars d’entrées nettes et a depuis accumulé environ 385 millions de dollars d’entrées nettes cumulées, selon des données de SoSoValue.

Combien de foyers E*TRADE dessert-il et quels sont ses actifs clients totaux ?

E*TRADE dessert 8,6 millions de foyers et détient environ 1,56 trillion de dollars d’actifs clients au 31 mars, d’après le dernier supplément financier de Morgan Stanley.