L'inflation arrive, comment les investisseurs doivent-ils s'adapter ? Comprendre simplement en 10 minutes

Si vous ne investissez pas votre argent, sa valeur se dépréciera progressivement. C’est la principale raison pour laquelle il est essentiel de comprendre l’inflation car cette question a un impact réel sur l’argent que nous détenons et sur nos plans d’investissement.

Situation actuelle : l’inflation monte

Depuis 2565 jusqu’à maintenant, divers prix sur le marché ont augmenté de manière significative. La viande, qui coûtait 137,5 baht/kg, est passée à 205 baht/kg. Le gaz de cuisson est passé de 318 baht/tonne à 423 baht/tonne. Le diesel, qui coûtait 28 baht/litre, a presque augmenté de 40 baht/litre.

L’événement principal est la guerre Russie-Ukraine, qui a entraîné une hausse des coûts et une raréfaction des produits. Avant cela, le monde se remettait encore de la pandémie de COVID-19. Les gens avaient “des besoins d’achat accumulés” depuis longtemps, ce qui a fait augmenter la demande, mais les usines ne pouvaient pas suivre car elles avaient arrêté leur production pendant longtemps.

Vous devez savoir ce qu’est l’inflation

En termes simples : l’inflation, c’est lorsque les prix augmentent, et votre argent devient moins précieux. Par exemple — il y a 10 ans, 50 baht pouvaient acheter beaucoup de nourriture, mais aujourd’hui, avec la même somme, vous ne pouvez acheter que la moitié. C’est dû à l’inflation.

L’indice des prix à la consommation (CPI) est un outil de mesure utilisé pour suivre cela. Chaque mois, le ministère du Commerce collecte les prix de 430 produits et calcule le CPI. Ce chiffre indique si les prix globaux montent ou descendent.

Qui en profite, qui en souffre ?

Ce qui profite :

• Les propriétaires d’entreprises qui peuvent augmenter leurs prix
• Les actionnaires des banques, car les taux d’intérêt augmentent
• Les anciens emprunteurs, car le montant de leur dette reste le même, mais la valeur de l’argent diminue

Ce qui en souffre :

• Les salariés avec un salaire fixe (les bonus ne suivent pas l’inflation)
• Les anciens créanciers, car la valeur de l’argent qu’ils récupèrent diminue
• Ceux qui épargnent sans investir

Quelles sont les causes de l’inflation ?

1. Une demande supérieure à l’offre — Les gens veulent acheter plus, mais la production ne suit pas, donc les prix augmentent.
2. Les coûts de production en hausse — Le prix du pétrole, du gaz, des minéraux, du transport augmente, obligeant les producteurs à augmenter leurs prix.
3. Les gouvernements impriment plus d’argent — Quand la masse monétaire augmente sans augmentation des biens, les prix montent.
4. Problèmes de chaîne d’approvisionnement — Les importations, les semi-conducteurs, les conteneurs sont insuffisants, rendant le transport plus cher et plus long.

Comment les investisseurs doivent-ils s’adapter ?

1. Évitez de garder de l’argent liquide

Les taux d’intérêt des dépôts sont faibles, mais l’inflation est élevée. La rentabilité réelle = perte d’argent, et cela se produit chaque année.

2. Investissez dans les actions bancaires et d’assurance

Lorsque l’inflation augmente, les banques augmentent leurs taux d’intérêt, ce qui augmente leurs marges. Les compagnies d’assurance bénéficient aussi de rendements accrus.

3. L’or comme garantie

Le prix de l’or évolue généralement en tandem avec l’inflation. Plus l’inflation est élevée, plus le prix de l’or augmente. Idéal pour ceux qui recherchent un actif stable.

4. Investissez dans l’immobilier

Les loyers suivent l’inflation. La valeur des biens ne disparaît pas, elle augmente à long terme.

5. Les obligations à taux variable (Floating Rate)

Choisissez des obligations dont le taux d’intérêt s’ajuste selon la situation, ce qui vous permet de bénéficier d’un rendement accru lorsque l’inflation monte.

6. Suivez les actualités du FMI et des banques centrales

Les mouvements de politique monétaire (hausse des taux d’intérêt, baisse des taux) ont un impact sur tous les marchés.

Une inflation trop élevée, c’est quoi (Hyper Inflation) ?

Si l’inflation devient excessive, par exemple, le prix du riz passe de 100 à 150 baht en un jour, les consommateurs arrêtent d’acheter, les entreprises ne peuvent plus vendre, doivent fermer, et il y a des pertes d’emplois. L’économie s’effondre, ce qu’on appelle le Stagflation — une récession économique avec des prix élevés, très dangereux.

La déflation (Deflation), c’est l’inverse de l’inflation

La déflation, c’est une baisse continue des prix. Cela semble positif, mais c’est plus dangereux encore, car les consommateurs attendent que les prix baissent davantage ou prédisent une baisse future, donc ils n’achètent pas. Les entreprises ne peuvent pas vendre, n’investissent pas, et le chômage augmente. L’économie nationale s’effondre.

Tant l’inflation que la déflation extrême sont des ennemis de la croissance économique.

Exemple de contrat : Investir dans les actions alimentaires

Les actions du secteur alimentaire profitent de l’inflation, car la nourriture est essentielle. Les consommateurs sont prêts à payer plus cher, ce qui permet aux entreprises alimentaires d’augmenter leurs prix et de réaliser des bénéfices.

En résumé

L’inflation n’est pas toujours mauvaise. À un niveau modéré, elle peut stimuler la croissance économique. Mais si elle devient trop élevée, tout le monde en souffre.

Les investisseurs intelligents utilisent l’inflation comme une opportunité de faire des profits, en investissant au bon moment dans les bons actifs. Plus l’inflation est élevée, plus il faut agir rapidement.

Suivez toujours l’actualité économique, car l’inflation change en fonction des événements mondiaux. Maintenant que vous savez, investissez au bon moment.