Kebenaran tentang kerugian investor ritel: melakukan 10 transaksi per minggu tidak sebaik istirahat, para pemenang semua malas-malasan

Kerugian dan keuntungan utama bagi trader ritel bukanlah dari segi teknik, melainkan dari frekuensi perdagangan. Data menunjukkan bahwa trader ritel yang merugi rata-rata melakukan lebih dari 10 kali transaksi per minggu, sementara trader yang menguntungkan mungkin hanya melakukan 3 hingga 5 kali dalam satu kuartal. Investor biasa menghadapi keunggulan struktural dalam perdagangan intraday: tidak memiliki aliran pesanan nyata, tidak memiliki peta likuiditas yang jelas, tidak memiliki informasi posisi maker, dan tidak memiliki keunggulan eksekusi. Pemenang sejati tahu kapan harus beristirahat dan tenang setelah kemenangan besar, bukan terus-menerus melakukan perdagangan.

Tiga jebakan fatal dari perdagangan yang terlalu sering

Alasan utama kerugian trader ritel bukanlah karena mereka belum pernah menang, melainkan karena mereka belum pernah berhenti. Perdagangan frekuensi tinggi secara struktural adalah jebakan bagi investor biasa. Ketika Anda melakukan lebih dari 10 transaksi per minggu, bahkan dengan disiplin dan manajemen risiko terkuat sekalipun, matematika akhirnya akan membuat Anda kalah telak.

Jebakan pertama adalah asimetri informasi. Trader ritel melakukan perdagangan frekuensi tinggi tanpa keunggulan informasi, sementara trader institusi menggunakan terminal Bloomberg yang menampilkan data yang tidak pernah dilihat oleh investor biasa. Trader ritel terpaku pada grafik candlestick TradingView, mengira bahwa beberapa indikator bisa membuat mereka bersaing dengan institusi, ini sendiri adalah lelucon. Jika Anda hanya melakukan beberapa transaksi per kuartal, mungkin Anda masih bisa bertahan, tetapi perdagangan frekuensi tinggi hanya cocok untuk institusi.

Jebakan kedua adalah akumulasi biaya. Setiap transaksi melibatkan biaya komisi, slippage, dan spread, yang tampaknya kecil tetapi dalam perdagangan frekuensi tinggi akan bertambah secara eksponensial. Misalnya, jika biaya total per transaksi adalah 0.2%, maka 10 transaksi per minggu akan menghasilkan 2%, dan dalam sebulan menjadi 8%. Ini berarti Anda harus memperoleh lebih dari 8% per bulan hanya untuk menutup biaya, belum lagi kerugian dari transaksi yang kalah. Sebaliknya, trader yang menguntungkan melakukan 3 transaksi per kuartal, dengan biaya sekitar 0.6%.

Jebakan ketiga adalah kelelahan mental. Perdagangan yang terlalu sering dapat membuat trader ritel kecanduan, di mana setiap klik menghasilkan pelepasan dopamin, tetapi sensasi ini akan perlahan mematikan penilaian Anda. Ketika Anda menatap pasar selama 8 jam setiap hari, otak Anda mulai mencari peluang trading, bahkan ketika pasar sebenarnya tidak menawarkan peluang. Inilah mengapa trader yang merugi selalu terus trading, sementara trader yang menguntungkan biasanya istirahat.

Tiga momen penting kerugian trader ritel

Menang besar lalu tidak berhenti: Setiap kerugian besar biasanya terjadi setelah kemenangan besar, kemenangan sejati adalah menjaga uang, bukan terus mendapatkan keuntungan.

Kecil rugi lalu ingin balas dendam: Setelah kerugian 5%, langsung membuka posisi baru untuk mengembalikan kerugian, tetapi malah terjebak dalam trading balas dendam, akhirnya kerugian membesar sampai 20%.

Trading sembarangan saat bosan: Tanpa sinyal yang jelas, tetap mencari peluang trading, menganggap investasi sebagai permainan dan bukan pekerjaan menunggu konfirmasi.

Mengapa istirahat adalah strategi utama untuk mendapatkan keuntungan

Trader ritel yang benar-benar mampu menjaga uang memiliki satu ciri khas: mereka dengan tegas keluar dari pasar setelah menang, lalu berhenti trading untuk sementara waktu. Ini bukan keberuntungan, melainkan strategi sengaja. Menghasilkan uang dari trading sebenarnya tidak sulit, yang sulit adalah menjaga agar uang tersebut tetap aman.

Mengatur batas jumlah transaksi adalah cara efektif melindungi diri. Trader berpengalaman akan menerapkan “sistem hukuman”, jika melampaui batas transaksi kuartal, mereka akan dihukum. Mekanisme ini memaksa Anda hanya melakukan transaksi saat peluang paling pasti muncul, bukan sembarangan membuka posisi. Melakukan 3 hingga 5 transaksi per kuartal berarti Anda harus menunggu peluang besar sejati, bukan mengejar fluktuasi kecil.

Kebijaksanaan untuk menang dan langsung keluar adalah memutus siklus kecanduan trading. Semua kemenangan yang mampu mempertahankan uang dalam jangka panjang adalah karena setelah menang besar, mereka memilih untuk istirahat dan tenang. Pola ini jelas menyakitkan hati, tapi sebagian besar trader ritel tidak akan pernah belajar. Mereka akan langsung mencari peluang berikutnya setelah memperoleh keuntungan 30%, lalu menanggung kembali semua profit tersebut dalam kerugian beruntun berikutnya.

Nilai dari istirahat tidak hanya untuk menghindari overtrading, tetapi juga untuk menjaga kejernihan penilaian. Ketika Anda berhenti trading untuk sementara waktu, otak Anda akan terbebas dari kecemasan “harus trading” dan kembali mampu menilai pasar secara objektif. Saat itulah Anda bisa melihat peluang yang benar-benar nyata, bukan yang hanya Anda bayangkan sendiri.

Perdagangan intraday: permainan judi yang disamarkan sebagai keahlian

Tragedi terbesar dari kerugian trader ritel bukanlah kerugian itu sendiri, melainkan mereka benar-benar percaya bahwa mereka tidak sedang berjudi. Tren trading intraday jauh melebihi hype belanja online tahun 2016 dan 2017, dan kita semua tahu bagaimana akhir dari tren itu. Trader muda dan biasa percaya bahwa asalkan disiplin dan manajemen risiko, mereka sama sekali tidak berjudi, dan menganggap trading intraday sebagai keahlian yang bisa dilakukan seperti rutinitas harian.

Ini benar-benar seperti kasino yang disamarkan sebagai kedai kopi. Ketika masuk ke Las Vegas atau Macau, Anda tahu persis apa tempat itu, dan otak langsung sadar bahwa itu adalah judi. Tapi hari ini, trader pemula masuk dan menganggap diri mereka sedang belajar keahlian, padahal mereka sudah duduk di meja judi yang dirancang untuk menguras mereka perlahan-lahan.

Jika Anda tahu bahwa Anda sedang berjudi, setidaknya bagian dari diri Anda tahu kapan harus berhenti. Tapi begitu Anda percaya ini adalah sistem, Anda akan terus-menerus menekan tombol, sampai pasar benar-benar menguras semua uang Anda. Inilah mengapa orang sering meremehkan tingkat kesulitan trading, tetapi selalu terlalu percaya diri terhadap kemampuan mereka.

Adapun trader ritel yang tampaknya menghasilkan uang, sejujurnya kebanyakan mereka hanya mengikuti tren pasar yang sedang naik. Mereka beruntung saat waktu yang tepat, dan berkat disiplin kecil yang mereka pelajari dari kerugian sebelumnya, akhirnya belajar berhenti setelah menang. Bahkan begitu, keberuntungan semacam ini hanya dimiliki kurang dari 1% dari trader biasa.

Ingin berhenti merugi di pasar cryptocurrency? Mulailah dengan berhenti trading intraday. Menang bukan berarti Anda tiba-tiba mendapatkan keuntungan besar, tetapi bagaimana Anda mampu menjaga uang Anda, bukan kehilangan semuanya dalam satu tahun berikutnya.