先物市場、永遠に天と地ほどの差がある。

何千ドルを持ち込んで一夜で大もうけできると夢見ている人たちが、3日と持たずに強制決済され、最終的に元本がゼロになるまでの例を数え切れないほど見てきた。私自身も経験した――口座に残り3000ドルしかない時、一時的に気が高ぶって100倍レバレッジを使い、15分で半分を失った。画面の数字が落ちていくのを見つめていて、その時初めて気づいた：強制決済は事故ではなく、高レバレッジが初心者に贈る「ウェルカムギフト」なのだと。

残酷な数学がそこにある：レバレッジは収益倍数ではなく、リスクが指数関数的に爆発すること；頻繁な取引は忙しく見えるが、実は手数料という切り口の短い刃が静かに元本を削り取り；最も絶望的なのは90%失った後に9倍の利益が必要になることだ――これは回復ではなく、ロケットを打ち上げることと同じだ。

生き残りたければ、まずは全力投球の快感を断つ必要がある。

本当に私の口座が安定的に上向き始めたのは、実際の金で打ち出された取引システムのおかげだ。ボリンジャーバンドを例に挙げると、ほとんどの人は「バンド幅」の拡大と縮小しか知らないが、本当のコツはほとんどの人が理解していない：縮小の本質はボラティリティの圧縮で、相場は水面下で力を蓄えている；中心線の傾きが買いと売りのバランスを決定し；バンド幅の拡大と大量出来高が組み合わさる時、エネルギーは完全に放出され、それが動く時だ。

昨年10月、SOLの日足チャートで連続7本のローソク足の収縮が表れ、中心線がわずかに上がり、下部バンド近くでポジションを取った。ストップロスは収縮前の安値にぴったり置いた。その後の動きは直接的に上部バンドまで達し、その月だけで30倍の利益を得た。

私が特に優れているわけではなく、システムが混沌とした市場を確率で推定できるものに変えたのだ。

しかし、どんなに優れたシステムでも、手が痒い人たちを救うことはできない。

私は自分に3つの絶対的なルールを課した：
シングルトレードの損失は絶対に総資金の2%を超えない；
1日最大2回のエントリー、頻繁な取引は断固拒否；
浮上利益が50%に達したら即座にストップロスを上さください、元本確保が最優先。

保守的に見えるが、実際には「生き残る」という2文字を取引の各段階に刻み込むことだ。

市場は最も勇敢な人に報酬を与えず、最も長く生き残る人だけを愛する。先物取引は確かに普通の人が弯道超車する近道だが、覚えておいてほしいこの言葉：勘で注文を入れるのは操舵輪を情動に預けること、本当の意味で運命を自分の手に握るのはシステムトレードだけだ。