Цей улюблений інвестиційний фонд Vanguard не розкриває всієї правди

Багато інвесторів помилково вважають, що для створення диверсифікованого портфеля за допомогою біржових фондів потрібно володіти великою кількістю різних ETF. Це правда, що з окремими акціями володіння щонайменше кількома десятками різних компаній допомагає запобігти потенційно катастрофічним втратам у портфелі, якщо щось погане станеться з однією з ваших акцій. З ETF ж існує рівень диверсифікації, який вже закладений у сам фонд, оскільки він володіє багатьма різними окремими акціями, що часто рухаються в різних напрямках залежно від ринкових умов. В результаті ви можете отримати весь необхідний рівень експозиції з кількох ETF.

Насправді, Vanguard Total Stock Market ETF (VTI +0.44%) прагне зробити цінність диверсифікації ETF ще більшою. Його назва натякає, що якщо вам потрібен доступ до акцій, то вам не потрібно шукати далі, ніж цей фонд. Однак, при більш детальному розгляді, ви зрозумієте, що цей “загальний ринок” фактично пропускає велику частину фондового ринку. У цій третій і фінальній статті про Vanguard Total Stock Market ETF для Voyager Portfolio ви дізнаєтеся, чому назва фонду є дещо неправдивою і чому варто розглянути можливість доповнення, яке здається всебічним ETF, іншим типом фонду.

Джерело зображення: Getty Images.

Що включає і що не включає Vanguard Total Stock Market ETF

Vanguard Total Stock Market ETF заслуговує багато похвали за привернення уваги інвесторів до цінності малих і середніх компаній. Легко захопитися всією увагою, яку отримують найбільші компанії світу, і вважати, що найрозумніший спосіб інвестування — зосередитися на великих капіталізаціях. Насправді, дивлячись на недавню продуктивність, індекси великих капіталізацій зазвичай перевищують індекси з меншими акціями. Однак, мати помірну експозицію до більш скромних компаній дає інвесторам шанс отримати ще більші прибутки від бізнесів, які матимуть трансформаційний вплив у майбутні роки і десятиліття.

Але якщо ви вважаєте, що Vanguard Total Stock Market ETF — це все, що потрібно для портфеля, який охоплює всі куточки фондового світу, ви робите поширену помилку серед американських інвесторів. Проблема в тому, що цей ETF Vanguard інвестує лише у американські акції. Це природне наслідок індексу, який він слідкує, але він пропускає акції з інших країн світу. І хоча ринкова капіталізація американських акцій є найвищою у світі, все одно залишається великий вибір акцій, які не враховані, якщо ви уникаєте міжнародних акцій.

Як і з недосягненням результатів середньокапіталізованих і малих капіталізацій у США, інвестори, які диверсифікували свої портфелі, включивши міжнародний досвід, не були особливо вражені результатами. До 2025 року загалом іноземні акції зазвичай поступалися своїм американським аналогам значною мірою. Лише минулого року, коли долар США послабшав і інвестори побачили можливості для більш привабливого зростання бізнесів у інших країнах, іноземні акції знову отримали частину своєї колишньої привабливості.

Розширити

NYSEMKT: VTI

Vanguard Total Stock Market ETF

Сьогоднішні зміни

(0.44%) $1.48

Поточна ціна

$335.76

Основні дані

Діапазон за день

$332.49 - $336.14

52-тижневий діапазон

$236.42 - $344.42

Обсяг торгів

202К

Отримати бажану диверсифікацію

На щастя, додати ще один міжнародний ETF, щоб отримати більш повне уявлення про світовий фондовий ринок, не так вже й складно. Якщо у вас вже є Vanguard Total Stock Market, тоді Vanguard Total International Stock ETF (VXUS +1.04%) заповнює глобальний пробіл у вашому портфелі. А якщо ви тільки починаєте, можливо, вам варто поглянути на Vanguard Total World Stock ETF (VT +0.73%), який включає експозицію як до американських, так і до іноземних акцій в одному інвестиційному інструменті.

Voyager Portfolio не буде інвестувати у Vanguard Total Stock Market ETF, але у мене частина інвестиційного капіталу вкладена у акції цього фонду. Ті, хто шукає недорогий спосіб отримати повне покриття американського фондового ринку, оцінять широке охоплення Vanguard Total Stock Market — навіть якщо він пропускає їхні іноземні улюбленці.