NVIDIA na verdade investiu no seu próprio concorrente

A NVIDIA investiu $MRVL 2 bilhões de dólares

Na verdade, o que a NVIDIA valoriza não é o negócio de chips da Marvell, mas sim sua capacidade central na infraestrutura de IA.

Nos últimos anos, a Marvell cresceu muito rapidamente, e o negócio de centros de dados já se tornou o maior motor de crescimento da empresa. Em comparação com a simples venda de chips, a Marvell é mais especializada em ajudar os gigantes do cloud computing a construir um sistema completo de infraestrutura de IA, incluindo chips personalizados, redes de alta velocidade, expansão de memória, placas de rede inteligentes e tecnologia de interconexão óptica.

Hoje, o maior gargalo na indústria de IA não é mais o poder de processamento, mas a velocidade de transmissão de dados. Os GPUs estão cada vez mais potentes, mas se a transmissão de dados não acompanhar, todo o poder de processamento será desperdiçado. Portanto, o núcleo da competição em IA no futuro mudará de “quem tem o chip mais forte” para “quem consegue transmitir dados mais rápido”.

Essa também é a razão pela qual a Marvell é vista com bons olhos pelo mercado. A empresa está focada em tecnologias de silício fotônico, interconexão óptica e empacotamento óptico conjunto (CPO), impulsionando a infraestrutura de IA a evoluir do tradicional transporte de sinais elétricos para a era da comunicação óptica. No futuro, a transmissão de dados entre chips dependerá cada vez mais da luz, e não de cabos de cobre.

O verdadeiro objetivo do investimento da NVIDIA desta vez é integrar profundamente os chips personalizados e a capacidade de interconexão óptica da Marvell ao seu ecossistema NVLink, resolvendo conjuntamente os problemas de largura de banda e eficiência energética na expansão de sistemas de IA no futuro.

Mais importante, Huang Renxun percebeu uma mudança maior.

No passado, as empresas de software lucravam com o código, com margens de lucro muito altas. Na era da IA, cada geração de conteúdo exige uma grande quantidade de poder de processamento, rede e energia elétrica. Os lucros que antes pertenciam ao setor de software estão sendo continuamente direcionados para GPUs, centros de dados, equipamentos de rede e infraestrutura.

Em outras palavras, as maiores oportunidades no futuro podem não estar nas aplicações de IA, mas na infraestrutura básica que sustenta a operação da IA.

Portanto, o investimento da NVIDIA na Marvell não é para desenvolver um concorrente, mas para apostar na próxima geração de infraestrutura global de IA.

No futuro, quem dominar chips, redes, comunicação óptica e centros de dados terá a chance de se tornar o maior beneficiário da era da IA.