Чи продовжуватиме новозеландський долар знецінюватися? Глибокий аналіз тенденцій новозеландського долара та інвестиційний гід

Щ纽幣是什么？基本面介紹

Щ纽幣、紐元（貨幣代碼：NZD）就是новозеландський долар. У 1985 році Новий Зеланд запровадив гнучкий валютний режим, і щ纽幣 став однією з найактивніше торгованих валют у світі, зокрема NZD/USD займає дев’яте місце у світовому обсязі торгів. Котирування валютної пари здійснюється як кількість доларів США за 1 новозеландський долар, наприклад, при ціні 1.50 — потрібно 1.5 долара, щоб купити 1 новозеландський долар.

Згідно з ринковими даними, курс щ纽幣 до долара США з історичного максимуму 0.88 у 2014 році поступово знизився, наразі трохи вище за 0.5 долара, і новозеландський долар до долара знецінився приблизно на 32%.

Спеціальні відносини щ纽幣 та австралійського долара: товарна валюта

Австралійський та новозеландський долари часто вважаються індикаторами світового економічного зростання. Після пандемії світова економіка входить у стадію сповільнення, і обидві валюти щодо долара США знизилися більш ніж на 10%.

Австралія та Новий Зеланд — країни, орієнтовані на експорт, основні товари — вугілля, залізна руда, мідь, алюміній, шерсть та бавовна. Саме через цю економічну структуру австралійський та новозеландський долар демонструють співвідношення з рухом основних товарів, їх називають «товарними валютами».

Поняття товарної валюти спершу означало валюту, підтриману реальними запасами товарів, окрім державного кредиту, з внутрішньою вартістю. Колись золото та срібло були типовими товарними валютами, а сьогодні австралійський, канадський та новозеландський долари — це представники сучасних товарних валют.

Чотири основні фактори тривалого знецінення щ纽幣

Перший: коливання цін на сільськогосподарську продукцію та молочні продукти

Більше ніж дві третини експорту Нової Зеландії — це сільськогосподарська продукція, шерсть і молочні продукти, економіка дуже залежна від світових цін на ці товари. Як товарна валюта, ці коливання цін безпосередньо впливають на курс щ纽幣: зростання цін — ознака економічного зростання, зниження — знецінення валюти.

Другий: серйозні проблеми туристичного сектору

Туризм — ще один важливий стовп економіки Нової Зеландії. Після пандемії COVID-19 туристична галузь зазнала серйозних втрат, кількість міжнародних туристів різко зменшилася, що спричинило значне падіння валютних надходжень і створює довгостроковий тиск на щ纽幣.

Третій: підвищення ставок ФРС США та зростання долара

Курс щ纽幣/долара США безпосередньо залежить від ставок ФРС. Наразі підвищення ставок у США посилює долар, і різниця у ставках між ФРС та Резервним банком Нової Зеландії продовжує зростати. Це сприяє зростанню долара щодо щ纽幣, і курс NZDUSD може далі падати.

Четвертий: глобальні несподівані події

Будь-які глобальні кризи або несподівані події можуть вплинути на експорт Нової Зеландії. Як країна, орієнтована на експорт, вона піддається постійному тиску через пандемію, геополітичні конфлікти та інші глобальні потрясіння.

Прогноз та аналіз майбутнього курсу щ纽幣

З довгострокової перспективи, на тлі світової рецесії, щ纽幣 може увійти у «медвежий» ринок. Хоча австралійський та новозеландський долари — товарні валюти і зазвичай рухаються синхронно, останні графіки показують переважання медвежих настроїв, і короткостроково можливе подальше падіння.

За прогнозами провідних інвестиційних банків, очікуваний курс NZD/USD:

• на 6 місяців: 0.594
• на 1 рік: 0.5934
• на 2 роки: 0.5885
• на 3 роки: 0.5834

Потенційні драйвери відновлення щ纽幣

З історичного досвіду, зростання щ纽幣 зумовлене економічним зростанням Нової Зеландії та зростанням попиту на її продукцію, що підвищує ВВП країни. При високому попиті на ризикові активи ціна на основні товари зазвичай зростає, інвестори вкладають у золото та товарні активи з високою доходністю, продаючи при цьому менш прибутковий долар. Це сприяє швидкому зростанню курсу щ纽幣 до долара.

Зараз долар США демонструє стійкість на ринку, тому трейдерам слід уважно стежити за ключовими рішеннями ФРС та Резервного банку Нової Зеландії.

Популярні способи інвестування у щ纽幣

1. Вклад у щ纽幣

Щ纽幣 — офіційна міжнародна валюта, її можна обміняти у місцевих банках. Обмін за поточним курсом на день, внесення у депозит у банку. Після закінчення терміну — обмін назад за курсом і отримання відсотків у щ纽幣. Плюси — низький ризик, простота, мінуси — нижча доходність.

2. Фонди щ纽幣

Фонди щ纽幣 — це валютні фонди, що інвестують у новозеландську валюту, керуються професійними менеджерами. Коливання курсу досить сильні, ризики та доходи високі.

3. Ф’ючерси на щ纽幣

Ф’ючерси на щ纽幣 — це похідні фінансові інструменти, що торгуються на Чиказькій товарній біржі (CME), назва контракту NE, мінімальний крок — 0.0001, мінімальна вартість — 10 доларів, з фізичним розрахунком.

Ф’ючерси — це маржинальні інвестиції, можна відкривати позиції «на купівлю» і «на продаж». При закінченні контракту — розрахунок згідно з умовами, існує ризик маржин-колу, ліквідації позиції або «пробою» рахунку.

4. Контракти на різницю (CFD)

Контракти на різницю — це угоди між продавцем і покупцем про різницю у ціні активу, де продавець виплачує різницю між ціною контракту та ціною розрахунку у готівковій формі. Весь процес не передбачає фізичної поставки товару, тому особливо підходить для інвестицій у валюту.

Відмінність CFD від ф’ючерсів у тому, що для них потрібно менше маржі, вищий коефіцієнт використання капіталу, що дозволяє отримати більший прибуток із менших вкладень. Теоретично, у CFD немає дати поставки, їх можна тримати необмежено довго без переналаштування. CFD дозволяє відкривати позиції «на купівлю» і «на продаж», що особливо корисно для короткострокової торгівлі та отримання прибутку від коливань курсу щ纽幣.

Основні валютні пари щ纽幣

• NZD/USD: найпопулярніша пара щ纽幣
• AUD/NZD: крос-курс щ纽幣 та австралійського долара
• GBP/NZD: фунт стерлінгів проти щ纽幣
• EUR/NZD: євро проти щ纽幣
• NZD/JPY: щ纽幣 проти японської ієни
• NZD/CHF: щ纽幣 проти швейцарського франка
• NZD/SGD: щ纽幣 проти сингапурського долара
• NZD/CAD: щ纽幣 проти канадського долара

Висновок

Майбутній курс щ纽幣 залежить від темпів відновлення світової економіки, цін на основні товари та політики центральних банків. Інвесторам при торгівлі щ纽幣 слід уважно стежити за рішеннями Резервного банку Нової Зеландії, ФРС США, коливаннями світових цін на товари та глобальним економічним станом, гнучко коригуючи стратегію. Незалежно від обраного способу інвестування, управління ризиками та постійне навчання — основа довгострокового прибутку.