Новачкам-інвесторам слід бути обережними: чітко зрозумійте ризики інвестування перед початком

Для початківців у сфері інвестицій перше питання, яке слід поставити собі: “Які є типи ризиків інвестування” та “Який рівень ризику я готовий прийняти?” Хоча це може здаватися базовим питанням, саме воно є фундаментом обдуманого прийняття рішень щодо інвестицій. Адже розуміння загроз допоможе вам краще захистити свої кошти.

Основні типи ризиків у інвестуванні, які потрібно знати

Коли говоримо про ризики інвестування, потрібно розрізняти, які саме види ризиків найбільше впливають на ваш портфель. Нижче наведено найпоширеніші у ринку.

Ризик фінансового ринку

Загальні фактори ринку є основним джерелом волатильності, які можна поділити на:

• Волатильність цін акцій: економічний стан, настрої ринку та фінансові результати компаній впливають на рух цін, що може швидко знизити або підняти вартість активів
• Ризик відсоткових ставок: боргові інструменти, наприклад, облігації, мають обернаний зв’язок з відсотковими ставками; при їх підвищенні ціна облігацій зазвичай падає
• Вплив валютних курсів: спекуляція іноземною валютою піддається волатильності валютних курсів, що може зменшити очікуваний дохід
• Зміни цін на товари: нафта, дорогоцінні метали та сільськогосподарська продукція залежать від попиту і пропозиції, політичних подій та клімату

Ризик ліквідності

Затруднення швидко конвертувати інвестиції у готівку відображається у “ризику ліквідності”. Деякі активи, наприклад, нерухомість або облігації з обмеженим ринком, мають мало покупців і можуть бути продані за ціною нижчою за ринкову. Це важливо, оскільки впливає на зручність і час проведення операцій.

Ризик концентрації портфеля

Коли один актив або сектор займає значну частку портфеля, ризик зростає у геометричній прогресії. У разі проблем із цим активом, вплив на весь капітал буде значним. Диверсифікація за активами, секторами та регіонами — основний спосіб зменшити цей ризик.

Ризик неплатоспроможності

Випускальники боргових цінних паперів, наприклад, компанії або держави, можуть не зможуть своєчасно виплатити основну суму або відсотки. Державні облігації у національній валюті (наприклад, USD або THB) зазвичай мають низький ризик через податкову владу, але корпоративні облігації залежать від фінансового стану компанії. Рейтингові агентства допомагають оцінити ці ризики.

Ризик реінвестування

Коли закінчується термін дії відсотків або основної суми, ви можете не знайти можливості реінвестувати за тією ж ставкою. Наприклад, якщо стара облігація дає 5%, а поточний ринок — 3%, то можливі втрати неминучі.

Ризик інфляції

Інфляція — це тихий ворог, що руйнує цінність фіксованих доходних інструментів. Чим довше тривалість облігацій або депозитів, тим вищий цей ризик.

Ризик зміни вашого таймлайну

Життя непередбачуване: раптові рішення, хвороби або зміна фінансових цілей можуть змусити швидко продавати інвестиції, що може збігатися з несприятливими ринковими умовами.

Ризик довгого життя

Після виходу на пенсію потрібно мати достатньо коштів для підтримки себе. Якщо тривалість життя перевищить очікування, цей ризик стає особливо актуальним.

Ризик міжнародних інвестицій

Інвестиції на закордонних ринках ускладнюються додатковими факторами: валютною волатильністю, політичною нестабільністю та економічними циклами, що відрізняються від внутрішніх.

Високоризикові інвестиції: що варто остерігатися

Криптовалюти

Ці активи відомі високою волатильністю та непередбачуваністю цін. Bitcoin — яскравий приклад: його ціна може стрімко зростати або падати за годину. Волатильність зумовлена емоціями ринку, новинами та економічними оголошеннями.

Контракти на різницю (CFD)

Цей похідний продукт дозволяє спекулювати на зміні цін активів без їх фактичного володіння. Хоча CFD має потенціал для високого прибутку, він також несе ризики:

• Використання маржі, що означає, що леверидж може збільшити як прибутки, так і збитки
• Ризик контрагента: оскільки CFD — це контракт поза біржею (OTC), у разі банкрутства постачальника ви можете втратити весь вклад

Опціони та ф’ючерси

Обидва ці похідні інструменти мають високий рівень левериджу та швидкі зміни цін, що робить їх високоризиковими для новачків, особливо у періоди високої волатильності.

Торгівля на Forex

Ринок валют дуже великий і ліквідний, але також дуже волатильний. Більшість операцій здійснюється з використанням маржі, що дозволяє трейдерам контролювати великі позиції за невеликі гроші. Проблема у тому, що леверидж може збільшити як прибутки, так і збитки у багато разів.

Інвестиції для початківців

Державні облігації

Це найнадійніший спосіб почати, оскільки підтримується державою. Окладні облігації виплачують відсотки кожні 3 місяці до закінчення терміну. Вони також слугують захистом у періоди ринкових потрясінь.

Відкриті фонди грошового ринку

Цей варіант підходить тим, хто хоче отримати вищий дохід, ніж від депозиту, але не готовий до високих ризиків. Також він підходить тим, хто цінує швидку ліквідність своїх коштів.

Акції блакитних фішок

Акції великих стабільних компаній із історією стабільного прибутку та регулярних дивідендів, таких як Apple, Microsoft або Johnson & Johnson, мають меншу волатильність порівняно з малими або спекулятивними компаніями.

Стратегії мінімізації ризиків

Уникайте агресивних інвестицій на початку

Якщо ви ще не розумієте ринок, інвестування у високоризикові активи — це ризик заради ризику. Обирайте активи, які вам зрозумілі та підходять.

Обмежуйте розмір інвестицій

Хоча можливостей багато, інвестувати у все одно не рекомендується. Аналізуйте ризики і вибирайте лише ті, що можете контролювати.

Передавайте ризики іншим активам

Якщо вважаєте, що поточні інвестиції не виправдовують себе або займають занадто багато часу, продаж або перерозподіл — цілком логічний крок.

Вивчайте інвестиційні стратегії глибше перед прийняттям рішення

Існує багато безкоштовних і платних ресурсів в інтернеті. Витрачати час на систематичне навчання — це інвестиція, яка зменшить ризики через недостатню обізнаність.

Висновок

Ризики інвестування мають різноманітні форми та рівні. Активи, такі як криптовалюти, CFD, ф’ючерси та Forex, мають потенціал для високих доходів, але й високий ризик. Навпаки, облігації, акції блакитних фішок і фонди грошового ринку підходять для початківців. Перед початком інвестиційного шляху визначте свої цілі, рівень прийняття ризику та часові рамки. Управління ризиками — ключ до успіху в інвестуванні.