Найгарячіші акції для купівлі прямо зараз: стратегічні додавання, на які варто подвоїти ставку

Коли інвестиційні портфелі досягають певної зрілості, фокус часто змінюється з чистої диверсифікації на стратегічне зміцнення. Замість постійного пошуку нових можливостей досвідчені інвестори часто виявляють, що їхні найперспективніші опції вже містяться у поточних активів. Виклик полягає не завжди у визначенні, що купувати, а у тому, щоб усвідомити, коли поглиблювати інвестиції у якісні компанії, які довели свою цінність з часом.

Сучасне ринкове середовище саме таку можливість і пропонує. Кілька домінуючих гравців зазнали недавніх корекцій, що створює привабливі точки входу для інвесторів, готових збільшити свої позиції. Ось чому три лідери секторів заслуговують серйозної уваги для додавання до портфеля саме зараз.

Microsoft: Розмір як стратегічна перевага

Постійна актуальність Microsoft часто дивує скептиків, які вважають, що компанії з мегакапіталізацією неминуче втрачають імпульс. Однак останні квартальні результати компанії розповідають іншу історію. З доходом у 77,7 мільярдів доларів, що становить 18% річного зростання, та чистим прибутком у 30,8 мільярдів доларів, Microsoft демонструє, що масштаб — це не перешкода, а актив.

Ця стійкість зумовлена двома взаємопов’язаними конкурентними рвами, які не показують ознак ослаблення. По-перше, компанія зберігає майже монопольне домінування у сфері персональних комп’ютерів. За даними Statcounter, Windows працює приблизно на двох третинах комп’ютерів світу, закріплюючи за Microsoft статус інфраструктури, а не просто програмного забезпечення. Ця встановлена база створює ефект екосистеми: користувачі Windows природно переходять до пошукової системи Bing, хмарних сервісів Azure та професійної мережі LinkedIn.

Другий сильний аспект — саме цей зв’язок з екосистемою. Як тільки бізнеси та споживачі інтегрують продукти Microsoft у свою діяльність, витрати на перехід стають надто високими. Компанія не просто продає програмне забезпечення — вона продає сталість.

Що стримувало акції останнім часом? Тривога інвесторів щодо витрат на штучний інтелект і конкуренції з власним партнером OpenAI знизили настрої. Загалом ринок ставить під сумнів, чи принесе інвестиції в AI суттєві доходи, що тисне на оцінки технологічних компаній. Однак цей відкат здається відірваним від фундаментальних показників. Консенсус аналітиків все ще оцінює Microsoft у 631,80 долара за акцію — приблизно на 28% вище за поточний рівень — що свідчить про впевненість у незупинній комбінації домінування на ринку та необхідних продуктів.

Coca-Cola: Дивіденд плюс брендова сила

Акціонери Coca-Cola пережили незвичайний період недосягнення очікувань. Гігант напоїв зазнав труднощів із обсягами у останньому кварталі, а раніше попередження щодо тарифів додавали невизначеності. Однак знову ж таки, цей відкат здається відірваним від внутрішньої сили компанії.

Coca-Cola не просто продає газовані напої. За понад 139 років компанія створила, можливо, найцінніший бренд у корпоративній історії. Логотип і назва Coca-Cola з’являються повсюдно — від моди до святкових прикрас і домашнього декору — роблячи компанію символом стилю життя, а не просто виробником напоїв. Ця брендова цінність безпосередньо перетворюється у цінову силу та лояльність споживачів, яку конкуренти не можуть повторити.

Крім бренду, звернімо увагу на можливість отримання доходу. Очікуваний дивідендний дохід Coca-Cola становить привабливі 2,9%, підтриманий 63-річною історією зростання дивідендів. Цей показник відрізняє компанію від циклічних бізнесів; прихильність керівництва до повернення акціонерам закодована у корпоративній ДНК. Для інвесторів, орієнтованих на доходи, Coca-Cola є і потенціалом зростання, і надійним джерелом грошових потоків — комбінацією, яка стає все рідше у сучасному ринку.

Недавня знижка акцій від квітневих максимумів створює справжню можливість додати акції до портфеля перед тим, як зменшення дивідендної доходності знову знизить оцінки до історичних рівнів.

Visa: Недооцінений платіжний процесор

Visa часто сприймається як «зріла» посередницька компанія у сфері платежів, яка неминуче зазнає руйнування. Це уявлення ігнорує справжній прискорення у основному бізнесі компанії. У минулому кварталі зростання доходу на 12% перевищило історичні норми, зумовлене вибуховим розширенням міжнародних платежів.

За словами керівництва Visa Direct у Європі, міжнародні платежі зростають приблизно на 9% щороку, що зумовлено зростанням мобільності глобальної робочої сили та розширенням міжнародної торгівлі. Більш того, цей тренд не сповільнюється. Прогнози свідчать, що загальні глобальні міжнародні платежі можуть досягти 250 трильйонів доларів до 2027 року — подвоєння рівня 2017 року.

Однак ось що пропускає ринок: потенціал штучного інтелекту у Visa залишається значною мірою недооціненим. На відміну від компаній, які поверхнево впроваджують AI, платіжний процесор з багатим набором даних може використовувати машинне навчання для автоматизації обслуговування клієнтів, вдосконаленого виявлення шахрайства та прогнозної аналітики. У галузі, яка постійно піддається ризику шахрайства, ці можливості є справжніми конкурентними перевагами. Поточна оцінка Visa не враховує цей потенціал трансформації.

Недавній ослаблення акцій після піку у червні створило можливість для входу. Стурбованість зростанням, регулюванням і оцінками є обґрунтованими, але вже враховані у цінах. Розширення AI і зростання міжнародних платежів свідчать про подальший потенціал зростання, який ще не був повністю реалізований.

Формування вашої стратегії

Три найгарячіші акції для купівлі прямо зараз мають спільну характеристику: справжні конкурентні переваги, що зберігаються у майбутньому, у поєднанні з недавнім зниженням цін, що винагороджує терплячий капітал. Це не спекулятивні позиції, а скоріше якісне зміцнення, яке заслуговує на додавання до портфеля.

Історичний досвід підтверджує цей підхід. Інвестори, які рано виявили трансформативні бізнеси і додали позиції, значно перевищили тих, хто залишався пасивним. Можливість поглибити ставки у перевірених лідерів за привабливими оцінками не з’являється щодня — коли умови співпадають, стратегічним кроком є їхнє визнання та дія відповідно.