#我的Gate交易时刻 23 червня глобальний огляд ринку: BTC стрибок вниз, обсяг на А-акціях, що грають на фондовому ринку США та золото?
Зараз все більше торгових платформ починають додавати на свої майданчики американські акції, нафту, золото, що не є хорошою новиною для альткоїнів.
Гроші на ринку обмежені, і коли з’являється більше варіантів для інвестування, ліквідність у криптовалютній сфері буде розподілена, а вибір альткоїнів значно ускладниться. Прямо скажемо: якщо йдеться про торгівлю, ви б купили SanDisk, Nvidia, чи все ж спробували б інвестувати в альткоїн без фундаментальної підтримки? Перший має галузь, прибутки, реальний бізнес, і ринок більш стабільний; другий — здебільшого залежить від емоцій і ліквідності. Тому зараз, дивлячись на біткойн, слід вважати його за фазу відскоку в медвежому ринку.
Сьогодні вівторок, і багато крипто-учасників напевно не спали минулої ночі. BTC вночі різко впав, і прокинувшись, їхні рахунки зменшилися; але водночас, А-акції різко зросли, брокерські компанії масово піднімалися. Паніка у крипто, бурхливий ріст на А-акціях, диференціація на фондовому ринку США, коливання золота — разом ці події формують справжню головну лінію сьогоднішнього ринку.
1. BTC вночі різко впав: це не один негативний фактор, а одночасно чотири тиски
Один негатив не страшний, справжня загроза — це одночасне послаблення грошей, кредитування, відсоткових ставок і емоцій.
1. Графік диявольських точок ФРС сигналізує про жорстку політику
Зміна графіка у бік "яструбів", очікування підвищення ставок протягом року, прибутковість 10-річних облігацій США тримається на високому рівні, індекс долара зростає. BTC, ETH — високоволатильні активи, що найбільше реагують на відсоткові ставки, і коли гроші дорожчають, інститути швидко виходять з ризикових активів.
2. Американські IPO та технологічні лінії витягують ліквідність
AI, космічні технології, апаратне забезпечення для обчислень продовжують залучати інвестиції, спекулятивні гроші з криптовалютного ринку перетікають у технологічні компанії США. Після розриву покупців, будь-який тиск на крипторинок легко посилюється.
3. Леверидж викликає ланцюг ліквідацій і формує негативний цикл
Зниження цін активів активує стоп-лоси, примусове закриття позицій ще більше знижує ціну, власники спотових активів, що йдуть на продаж, сприяють ланцюгу "чим більше падає — тим більше продають, і навпаки".
4. Геополітичні потрясіння знижують ризиковий апетит
Напруженість у Близькому Сході залишається, інвестори короткостроково воліють тримати долари, американські облігації та активи-укриття, а криптовалюти як альтернативний ризиковий актив — перші у черзі.
2. Чому додавання американських акцій на платформу — прихована негативна новина для альткоїнів?
Не кількість платформ автоматично означає позитив, важливо дивитись, куди тече гроші. Раніше багато хто міг шукати можливості лише у криптовалюті, і гроші природно перетікали між BTC, ETH і альткоїнами. Але тепер, коли платформи пропонують і американські акції, нафту, золото, користувачі починають порівнювати: який актив більш стабільний? Яка історія сильніша? Яка волатильність контрольована?
Тому, майбутній альткоїновий ринок не можна дивитись за старою логікою "чим більше падає — тим швидше зросте". Чим менше ліквідність, тим важливіше обирати активи з історією, обсягами торгів, фундаментом і реальним інтересом. Інакше це не пошук дна, а просто прийняття потоку недостатньої ліквідності.
3. Де ключові рівні?
BTC, ETH, BNB — перша лінія підтримки і опору для відскоку, а також для входу в позицію, розмір портфеля завжди на першому місці.
BTC: зараз Bitcoin коливається біля 64 000 доларів, цей рівень дуже важливий.
Сильна підтримка: 63 000 / 60 000 доларів. 63 000 — попередній мінімум, 60 000 — психологічна і цінова межа, пробиття — справжня небезпека.
Опір: 65 000 / 68 000 доларів. Щоб відскочити, потрібно вийти за 65 000; після стабілізації — дивитись на 68 000.
ETH: останнім часом слабший за BTC, якщо не тримає 1700, дивитимемося на 1600. Спершу — чи зможе утриматися 1800, потім — 1900.
BNB: відносно стійкий до падінь, але якщо ринок сильно знизиться, не витримає. Нижня межа — 580 / 550, верхня — 620 / 650.
4. Наскільки поганий настрій на ринку?
Дані не брешуть, надмірний страх не означає, що дно вже близько, але показує, що ринок дуже вразливий.
Індекс страху і жадібності: 20 — надмірний страх. Це означає, що роздрібні інвестори панікують і продають, гроші ховають у стабільних монетах. За 24 години капіталізація USDT зросла, що свідчить про переважання збереження грошей у стабільних активах і небажання ризикувати альткоїнами.
Індекс переважання продавців: явно переважають продавці. Виведення коштів з ETF BTC і ETH триває, кількість ф’ючерсних контрактів зменшилася з 420 млрд доларів у травні до 250 млрд, ставка на фінансування стала негативною — левериджеві позиції виходять з ринку.
Індекс альткоїнів: 34. Ще далеко до 75 — стандарту для "альткоїнового сезону", кошти ще не масово перетікають у малі активи, переважає концентрація у BTC і стабільних монетах.
5. Три малі альткоїни — спостерігати, не піддаватися емоціям
Коли ринок слабкий, малі активи зростають швидше і падають ще сильніше.
Попередження: це лише список для спостереження, не інвестиційна рекомендація. Малі проекти легко маніпулювати, розмір позиції має бути дуже легким.
1. Injective (INJ)
Layer 1 блокчейн, фокус на децентралізованих деривативах. За останні 30 днів значний приріст, хоча і відбувся відкат, структура залишається. Ключова підтримка — 4.8 долара, опір — 6 доларів. Економіка токена досить чиста, без явних розблокувань і тиску на продаж.
2. Worldcoin (WLD)
Останнім часом привертає увагу інвесторів, тижневий приріст сильний. Але ризики високі: ціна близька до історичних мінімумів, а майбутній обсяг пропозиції дуже великий, важливо тримати 0.59 долара.
3. Pudgy Penguins (PENGU)
З NFT у перехід до споживчих товарів, є реальні продукти і історія з Visa-карткою. Хоча ціна знизилася, реальне застосування — реальна історія. Ціна близько 0.0064 долара, підходить лише для дуже обмежених позицій для спостереження.
6. 10 важливих новин світового фінансового ринку
1. А-акції брокерського сектору масово зупинилися: 22 червня обсяг торгів склав 3.74 трлн юанів — другий за обсягом день у історії, індекс Shanghai піднявся на 1.78%, брокерські компанії масово зупиняли торги.
2. ETF на леверидж SK Hynix очолив гонку на Гонконгській біржі: капіталізація — 131.6 млрд гонконгських доларів, перевищує фонд "盈富基金", регулятор Кореї вже починає звертати увагу на високий ризик для роздрібних інвесторів.
3. Goldman Sachs знизив цільову ціну на золото: з 5400 до 4900 доларів, причина — сигнал яструбів у ФРС підвищує альтернативну вартість володіння золотом.
4. Три міністерства Китаю опублікували 15 заходів щодо стабілізації іноземних інвестицій: Мінекономіки, Мінрозвитку і фінансів спільно ухвалили рішення щодо розширення ринкових можливостей і вирішення проблеми "дозвіл без можливості ведення бізнесу".
5. CATL починає поставки перших натрієвих батарей у вересні: орієнтовані на зберігання енергії, ціль — 1 ГВт-год до кінця року, щоб протистояти зростанню цін на літій.
6. Vanke отримує додаткову підтримку від акціонерів: Shenzhen Iron & Steel позичив понад 1 млрд юанів для допомоги у погашенні боргів, раніше вже позичив 3.87 млрд.
7. Доходи бюджету Китаю за травень зросли на 6.6%: три місяці поспіль зростання понад 6%, але витрати знизилися два місяці підряд.
8. Доу Джонс злегка зростає, Nasdaq різко падає: 22 червня Доу піднявся на 0.29%, Nasdaq — на 1.32%, технологічний сектор дуже диференційований.
9. Золото відновлює падіння: спотове золото піднялося до близько 4191.74 долара, короткостроковий фактор — перешкоди у переговорах між Іраном і США.
10. Індекс AI компанії Zhipu перевищив 10 трлн гонконгських доларів: акції компанії з великими моделями штучного інтелекту різко зросли, але у липні очікується зняття обмежень.
7. Що сталося вчора на А-акціях, фондовому ринку США і золото?
Три ринки, три настрої.
А-акції: масовий ріст, брокерські компанії лідирують.
Вчора А-акції показали сильний ріст: Shanghai піднявся на 1.78%, Shenzhen — на 2.13%, ChiNext — на 2.52%, обсяг торгів — 3.74 трлн юанів, що близько до рекорду. Брокерські компанії масово зупиняли торги, зокрема CITIC Securities, GF Securities, Changjiang Securities, а Oriental Wealth піднявся на 12.74%. Чому так?
По-перше, логіка "купити брокерів — це купити дешеві технології" активно працює;
по-друге, ринок має достатню ліквідність;
по-третє, політична підтримка і сигнали щодо стабілізації іноземних інвестицій покращили ризиковий апетит. Власне, грошей стало більше, і довіра повернулася.
Фондовий ринок США: Доу зростає, технологічний сектор — падає.
Доу індекс піднявся на 0.29%, але S&P і Nasdaq під тиском, причому Nasdaq — значно. Це свідчить про перехід інвестицій з високовартісних технологій у традиційні компанії, з високим рівнем ризику. Яструбова політика ФРС, геополітичні конфлікти і високі доходи по держоблігаціях — все це тисне на оцінки технологічних компаній.
Золото: відновлює падіння, але середньостроково залишається під тиском.
Спотове золото відновилося з низьких рівнів, короткостроковий фактор — перешкоди у переговорах між Іраном і США. Але Goldman Sachs знизив цільову ціну на золото до кінця року, головна причина — відсутність зниження ставок у ФРС, і вартість володіння золотом стає надто високою. На короткий термін — коливання у межах 4120-4250 доларів.
Зараз ринок — це один слово: хаос. У криптовалютній сфері паніка і продажі, на А-акціях — бурхливий ріст, на фондовому ринку США — диференціація і коливання, золото — боротьба за дно. У кожного ринку свої логіки, але головний фактор — це те, чи знизить ФРС ставки чи ні. У короткостроковій перспективі не варто йти проти тренду!
Вищезазначене — лише для ознайомлення, не є інвестиційною порадою.
