Les débutants doivent connaître : les types de risques d'investissement et comment les gérer intelligemment

Pourquoi faut-il comprendre le risque en investissement ?

Lorsque vous entrez dans le monde de l’investissement, le terme « risque » n’est pas simplement une définition. Il constitue la force motrice qui définit chaque décision financière. Que vous soyez un investisseur débutant ou expérimenté, comprendre le risque d’investissement en profondeur ne se limite pas à protéger votre capital, mais constitue également la clé pour construire un portefeuille solide et une croissance durable.

Quels sont les types de risques liés à l’investissement ?

Risque de marché : facteurs hors contrôle

Le risque de marché découle des changements dans les facteurs macroéconomiques qui affectent la performance globale des actifs.

Risque lié au prix des actions : il survient lorsque la conjoncture économique, l’ambiance du marché et la performance des entreprises deviennent volatiles, pouvant faire fluctuer les prix soudainement à la hausse ou à la baisse.

Risque lié aux taux d’intérêt : il impacte directement la valeur des instruments de dette, comme les obligations. Lorsque les taux d’intérêt augmentent, le prix des obligations moins sensibles tend à baisser.

Risque de change : menace pour ceux qui investissent dans des actifs en devises étrangères. Si la devise s’affaiblit, la valeur de l’investissement diminue en conséquence.

Risque des matières premières : les prix du pétrole, de l’or et des produits agricoles sont très instables, influencés par l’offre et la demande, les événements géopolitiques et les conditions climatiques.

Risque de liquidité : quand vous ne pouvez pas vendre

Parfois, l’investissement est bloqué dans des actifs qui ne se négocient pas librement, comme l’immobilier ou certains types d’obligations. En cas de manque d’acheteurs, vous devrez peut-être accepter un prix inférieur à vos attentes pour obtenir du cash. C’est ce qu’on appelle le « risque de liquidité », qui oblige l’investisseur à faire des concessions.

Risque de sur-accumulation d’actifs : mettre tous ses œufs dans le même panier

Si votre portefeuille est concentré sur un seul type d’actif ou secteur, vous risquez de subir de lourdes pertes si cet actif rencontre des problèmes. La diversification dans différents types de titres, régions et secteurs constitue une méthode de protection de base.

Risque de défaut de paiement : lorsque l’émetteur ne peut pas payer

Les obligations d’État (ont un risque moindre grâce à la puissance fiscale), tandis que les obligations d’entreprises (présentent un risque accru selon la stabilité financière de l’entreprise). La notation de crédit aide à évaluer ce risque.

Risque de rendement inférieur aux attentes : lorsque les taux d’intérêt baissent à l’échéance

Si votre obligation arrive à échéance lors d’une période de baisse des taux, vous devrez réinvestir à un taux inférieur, ce qui réduit votre revenu global.

Risque d’inflation érodant le pouvoir d’achat : l’or n’est pas toujours une valeur sûre

Lorsque l’inflation augmente, le rendement des instruments de dette à taux fixe perd de son pouvoir d’achat à l’avenir. Vous ne pourrez pas acheter autant avec la même somme d’argent.

Risque lié au cycle de vie : quand le plan change

Les catastrophes imprévues, comme la perte d’emploi, une urgence médicale ou un besoin financier soudain, peuvent vous obliger à vendre vos investissements prématurément, souvent lors d’un marché en baisse.

Risque de longévité : l’épargne peut ne pas suffire

Les investisseurs actifs doivent planifier soigneusement, car vivre plus longtemps après la retraite signifie accumuler davantage d’économies.

Risque d’investissement international : hors zone de contrôle

Investir sur des marchés étrangers comporte des risques liés aux taux de change, à l’instabilité politique et aux cycles économiques différents.

Investir avec un risque élevé : potentiel élevé, danger égal

Cryptomonnaies : volatilité à couper le souffle

Bitcoin et autres cryptomonnaies peuvent fluctuer de plusieurs pourcentages en quelques heures. Ces swings sont dus à l’ambiance du marché, aux actualités et aux annonces réglementaires, qui ne peuvent pas être prévus avec précision.

CFD ( Contrats pour différence ): le double tranchant de l’effet de levier

Les CFD offrent une flexibilité pour spéculer sur la variation des prix sans posséder l’actif sous-jacent. Mais l’effet de levier est comme une épée à double tranchant : il peut multiplier les gains mais aussi les pertes. Le risque de contrepartie (counterparty risk) est aussi une faiblesse, car les CFD se négocient hors marché. Si le fournisseur rencontre des difficultés financières, vous pouvez perdre à la fois vos gains et votre capital.

Options et futures : rapides mais risqués

Ces instruments donnent le droit ou l’obligation d’acheter ou vendre un actif à un prix fixé à l’avance, avec un effet de levier élevé. La rapidité et la volatilité peuvent entraîner des pertes rapides si le marché évolue dans la mauvaise direction.

Forex : le plus grand marché, mais pas le plus sûr

Bien que le marché des changes (Foreign Exchange) soit le plus liquide, il est aussi très volatil, notamment sur les paires de devises rares. Plus vous utilisez de marge, plus le risque augmente. Les indicateurs économiques, les événements géopolitiques et les politiques des banques centrales sont autant de cartes pouvant faire sombrer votre position sans avertissement.

Investir à haut risque : pour les cœurs solides

Obligations d’État : une sécurité partielle

Les obligations d’épargne gouvernementale peuvent offrir des rendements plus faibles, mais sont soutenues par la crédibilité du gouvernement. Elles constituent une protection en période de volatilité du marché et génèrent souvent de bons résultats en période de crise.

Fonds du marché monétaire : une référence prudente

Pour ceux qui recherchent un rendement supérieur à celui des banques sans supporter une forte volatilité, les fonds du marché monétaire et les obligations à court terme sont une option équilibrée et durable.

Actions blue chip : des leaders de marché fiables

Les actions de grandes entreprises reconnues, avec des bénéfices stables, des dividendes réguliers et une position de leader dans leur secteur. La volatilité de ces actions est nettement inférieure à celle des petites entreprises ou des startups.

Techniques de gestion du risque : la protection ultime

Évitez les risques qui dépassent votre capacité

Les débutants qui entrent dans le monde de l’investissement ne doivent pas espérer tout gagner ou tout perdre. Choisissez des investissements adaptés à votre budget, à votre horizon temporel et à votre compréhension.

Réduisez la taille et sélectionnez les actifs importants

Malgré la multitude d’opportunités, ne misez pas tout. Commencez par des investissements modestes, évaluez soigneusement le risque, puis étendez votre portefeuille lorsque vous vous sentez plus à l’aise.

Changez de cap : il vaut mieux fermer que tenir trop longtemps

Si vous constatez qu’un investissement ne vaut pas la peine ou si des signaux d’alerte apparaissent, n’hésitez pas à clôturer la position et à chercher de nouvelles opportunités.

Apprenez avant d’investir : la formation est essentielle

Les nombreuses ressources disponibles sur Internet vous permettent d’étudier en profondeur les stratégies d’investissement qui vous intéressent. Prendre le temps d’apprendre vous protégera davantage que la précipitation à entrer sur le marché.

En résumé

Le risque en investissement n’est pas à fuir ou à aborder de manière insensée. Les cryptomonnaies, CFD, dérivés, futures et Forex sont tous des outils potentiellement puissants, mais doivent être utilisés avec prudence. Avant d’investir, évaluez votre capacité à supporter le risque, vos objectifs financiers et votre horizon d’investissement. En procédant ainsi, vous pourrez allouer votre argent de manière plus intelligente et construire un portefeuille équilibré entre croissance et protection.