Le Brésil prévoit d'imposer une taxe sur les paiements transfrontaliers en cryptoactifs pour combler les lacunes, la nouvelle réglementation entrera en vigueur en février 2026.

En novembre 2025, le gouvernement brésilien envisage d'imposer une nouvelle taxe sur les cryptoactifs utilisés pour les paiements internationaux, une mesure qui pourrait remodeler la manière dont ce secteur des actifs numériques en forte hausse traite les transferts transfrontaliers. Selon des sources officielles, le gouvernement examine si sa taxe sur les transactions financières (IOF) devrait s'appliquer à certaines opérations cryptographiques récemment reclassées comme des transactions forex par la banque centrale.

Le volume des transactions en crypto-monnaie au Brésil atteindra 227 milliards de réais (environ 42,8 milliards de dollars) au premier semestre 2025, soit une hausse de 20 % par rapport à l'année précédente, dont environ deux tiers des volumes de transactions concernent le stablecoin en dollars USDT émis par Tether. De nouvelles réglementations devraient entrer en vigueur en février 2026, offrant aux entreprises de crypto-monnaie existantes une période de grâce de conformité de 9 mois.

Ajustement de la politique fiscale sur les cryptoactifs au Brésil et impact sur le marché

Le ministère des Finances du Brésil promeut activement la réglementation fiscale des transactions de paiement transfrontalier en chiffrement, cette initiative visant à combler les lacunes du système fiscal actuel. Selon la proposition en discussion, le gouvernement prévoit d'élargir la taxe sur les transactions financières (IOF) aux transferts transfrontaliers impliquant des actifs numériques et des stablecoins, ces actifs ayant été officiellement définis comme des outils de forex dans les nouvelles règles de la Banque centrale ce mois-ci. Bien que les transactions en Cryptoactifs soient actuellement exemptées de l'IOF, les Brésiliens doivent cependant payer l'impôt sur le revenu sur les gains en capital dépassant un certain seuil mensuel.

Les responsables participant à la discussion ont souligné que l'objectif de cette mesure est de combler le vide réglementaire et non d'augmenter de nouveaux revenus. Néanmoins, alors que le Brésil s'efforce d'atteindre ses objectifs budgétaires, cette initiative pourrait tout de même renforcer les finances publiques. L'expansion rapide du marché des cryptoactifs au Brésil, en particulier l'augmentation exponentielle de l'utilisation des jetons stables, a poussé cet ajustement politique. Les données de l'Administration fédérale des impôts montrent qu'au premier semestre 2025, le volume des transactions en cryptoactifs atteindra 2270 milliards de réais (42,8 milliards de dollars), soit une hausse de 20 % par rapport à l'année précédente, avec l'USDT représentant environ deux tiers de la part de marché et le Bitcoin ne représentant que 11 %.

Reclassification et cadre réglementaire des stablecoins au Brésil

La décision de la Banque centrale du Brésil de classer officiellement les stablecoins comme des outils de forex marque un changement de position important en matière de réglementation. Les autorités estiment que cette classification reflète l'utilisation généralisée des stablecoins comme un moyen à faible coût pour les Brésiliens de détenir des soldes en dollars et d'effectuer des paiements internationaux. Les régulateurs soutiennent que ce changement est nécessaire pour empêcher que les stablecoins ne soient utilisés comme un canal d'arbitrage réglementaire sur le marché des devises.

Les nouvelles règles de la Banque centrale entreront en vigueur en février 2026 et couvriront une large gamme d'activités. L'achat, la vente ou l'échange de tout stablecoin sera considéré comme une opération de forex, et les transferts internationaux utilisant des actifs numériques, les règlements basés sur des cartes et les transferts d'actifs entrant et sortant de portefeuilles de garde seront également concernés. Bien que ces définitions ne déclenchent pas automatiquement l'obligation de l'IOF, elles créent une base légale pour les nouvelles directives fiscales fédérales. L'Agence fédérale des impôts a élargi cette semaine les exigences de rapport pour inclure les transactions effectuées par des plateformes étrangères opérant au Brésil.

Changements clés de la réglementation des cryptoactifs au Brésil

Politique fiscale : envisager d'imposer une taxe IOF sur les paiements en crypto-monnaie transfrontaliers.

Statut des stablecoins : reclassé en tant qu'outil forex

Date d'entrée en vigueur : février 2026

Taille du marché : Volume des transactions au cours du premier semestre de 2270 milliards de réais (428 milliards de dollars)

Proportion des stablecoins : USDT représente environ 66 % du volume total des transactions

Part de Bitcoin : ne représente que 11 % du volume total des transactions.

Conformité fiscale des cryptoactifs au Brésil et renforcement de l'application de la loi

Les politiques fiscales en constante évolution du Brésil progressent parallèlement à des changements plus larges dans le traitement des actifs numériques. Au milieu de 2025, le gouvernement a mis en place un impôt uniforme de 17,5 % sur les gains cryptographiques dépassant un seuil mensuel, et a introduit de nouvelles règles de déclaration pour les détentions supérieures à 5000 réais. Les événements imposables incluent la vente, l'échange ou la réception de cryptoactifs en tant que moyen de paiement, ainsi que les activités minières.

Les Brésiliens doivent déclarer via le portail en ligne de l'Administration fédérale des impôts, et une déclaration mensuelle doit être soumise si les transactions à l'étranger dépassent 30 000 réais par mois. Les fonctionnaires indiquent que renforcer la visibilité des flux de chiffrement pourrait faciliter l'identification des paiements d'importation sous-déclarés. Une source de la police fédérale estime que plus de 30 milliards de dollars d'importations pourraient être transférés chaque année via des transferts de jetons stables pour éviter les droits de douane et autres taxes.

Le député brésilien Eros Biondini a proposé en juin un projet de loi visant à annuler toutes les taxes sur les crypto-actifs pour les détenteurs à long terme, affirmant que la fiscalité actuelle est trop élevée. Cette mesure renverserait les règles de 2023 et supprimerait les dispositions fiscales relatives aux crypto-actifs du code. Malgré un long processus législatif et un possible veto, cette proposition montre que les tensions politiques concernant la régulation des actifs numériques, dans l'un des plus grands marchés de crypto au monde, sont en augmentation.

Réaction de l'industrie face à la fiscalité des cryptoactifs au Brésil

L'industrie brésilienne des cryptoactifs réagit de manière complexe aux nouvelles réglementations. Les échanges et les prestataires de services de paiement s'efforcent d'ajuster leurs modèles commerciaux pour s'adapter aux changements à venir, certaines plateformes ayant déjà commencé à mettre à jour leurs accords utilisateurs et configurations système. Des experts du secteur soulignent que, bien que les nouvelles règles augmentent les coûts de conformité, elles offrent également un cadre réglementaire plus clair pour l'industrie, ce qui pourrait attirer à long terme davantage d'investisseurs institutionnels.

Les principales entreprises de chiffrement renforcent leur communication avec les régulateurs, cherchant à exprimer les préoccupations de l'industrie lors de l'élaboration des règles. Certaines sociétés ont déjà commencé à préparer des projets éducatifs pour aider les utilisateurs à comprendre l'impact des nouvelles régulations et des exigences de conformité. D'un point de vue structurel du marché, les nouvelles règles pourraient inciter davantage de transactions à se déplacer vers des plateformes régulées, tout en favorisant le développement de projets de jetons stables locaux au Brésil, afin de réduire la dépendance aux jetons stables en dollars.

Comparaison internationale et impact régional

L'ajustement de la politique fiscale sur les cryptoactifs au Brésil a un effet de démonstration dans la région de l'Amérique latine. En tant que plus grande économie de la région, les orientations réglementaires du Brésil sont souvent prises en référence par ses voisins. Comparé à d'autres grandes économies d'Amérique latine comme l'Argentine et le Mexique, le Brésil est en avance en termes d'intégrité du cadre réglementaire des cryptoactifs et de la rigueur de l'application de la loi, cette différence pourrait entraîner une concentration des activités crypto dans le pays.

D'un point de vue mondial, l'approche du Brésil est en accord avec la tendance des principales économies à renforcer la réglementation des cryptoactifs, mais elle est plus ciblée dans sa mise en œuvre. Les États-Unis se concentrent principalement sur la conformité aux lois sur les valeurs mobilières, l'Union européenne met l'accent sur la mise en œuvre du cadre MiCA, tandis que le Brésil aborde la question du point de vue de la fiscalité et du contrôle des changes, reflétant les stratégies de réglementation différenciées adoptées par différentes juridictions en fonction de leurs propres situations. Cette pratique réglementaire diversifiée offre des cas précieux pour la réglementation mondiale des cryptoactifs.

Perspectives d'avenir et recommandations politiques

À l'approche de la date d'entrée en vigueur en février 2026, le marché brésilien des cryptoactifs devrait connaître une période d'ajustement importante. Les analystes prévoient qu'au début de la mise en œuvre des nouvelles règles, certaines activités de paiements cryptographiques transfrontaliers pourraient diminuer, mais à long terme, cela favorisera la normalisation du marché et l'adoption par le grand public. L'amélioration de la clarté réglementaire pourrait attirer les institutions financières traditionnelles à s'impliquer plus profondément dans l'écosystème cryptographique, stimulant le développement de produits et de services innovants.

Pour les participants au marché, il est recommandé de suivre de près la publication des détails ultérieurs, en particulier les dispositions spécifiques concernant le taux d'imposition IOF, le processus de déclaration et les exigences de conformité. Les entreprises devraient procéder à une mise à niveau des systèmes et à une formation des employés à l'avance pour garantir une transition en douceur. Les investisseurs doivent réévaluer leur stratégie d'investissement, en tenant compte des rendements réels après impact fiscal, et veiller à enregistrer toutes les transactions de manière complète pour répondre aux exigences de déclaration.

Alors que les agents fiscaux brésiliens examinent attentivement les détails de la taxation des paiements transfrontaliers en crypto-monnaie, la plus grande économie d'Amérique latine réécrit les règles à l'ère de l'économie numérique – des forêts tropicales à la blockchain, les pas de la réglementation rattrapent enfin l'innovation technologique. Le monde de la crypto s'était autrefois vanté de n'avoir pas de frontières, mais aujourd'hui, il cherche un nouvel équilibre entre les systèmes fiscaux des différents pays, et la pratique du Brésil pourrait bien présager l'avenir inéluctable de la réglementation des actifs numériques à l'échelle mondiale.

FAQ

Quel nouveau impôt le Brésil prévoit-il d'imposer sur les cryptoactifs ?

Le gouvernement brésilien envisage d'imposer une taxe sur les transactions financières (IOF) pour les cryptoactifs utilisés pour les paiements internationaux, ces transactions ayant été reclassées par la Banque centrale comme des opérations forex. La nouvelle réglementation devrait entrer en vigueur en février 2026.

Pourquoi le Brésil reclassifie-t-il les stablecoins ?

Parce que les stablecoins sont largement utilisés comme moyen à faible coût pour détenir des soldes en dollars et effectuer des paiements internationaux, la reclassification vise à empêcher leur utilisation pour l'arbitrage réglementaire sur le marché des changes.

Quelle est la taille du marché des Cryptoactifs au Brésil ?

Au cours du premier semestre 2025, le volume des transactions atteindra 227 milliards de reais (42,8 milliards de dollars), avec une hausse de 20 % par rapport à l'année précédente, dont l'USDT représente environ 66 % et le bitcoin seulement 11 %.

Quel impact les nouvelles régulations auront-elles sur le marché et les investisseurs ?

Cela pourrait augmenter les coûts de conformité, mais fournir un cadre réglementaire plus clair ; les investisseurs doivent payer un impôt sur les plus-values de 17,5 % sur les revenus mensuels dépassant le seuil et satisfaire à des exigences de déclaration plus strictes.

Y a-t-il des voix s'opposant à la nouvelle taxe ?

Des membres du parlement ont proposé un projet de loi pour annuler la taxe sur les cryptoactifs pour les détenteurs à long terme, estimant que l'imposition actuelle est trop élevée, mais faisant face à un long processus législatif et à un possible veto, reflétant les tensions politiques sur la régulation des actifs numériques.