L'histoire cachée derrière le gap CME de 85 100 $

Bitcoin se négocie légèrement en dessous de 87K, et le monde entier fait face au gap de 85.1K sur le CME. Il y a beaucoup plus que ce qui apparaît. Ce n'est pas un gap technique. C'est un arrangement institutionnel qui est produit par des flux institutionnels. Pump du marché ETF de vendredi : Le BTC au comptant a grimpé samedi : Le CME est resté fermé dimanche. Le résultat de ce décalage était que les market makers étaient sur-hedgés. Ils sont également très motivés pour faire baisser le prix à court terme afin de rééquilibrer leurs livres. La faille leur fournit le motif idéal pour le faire.

Ce gap se situe près du territoire ATH

L'écart donné est également particulier car il est situé dans la zone des plus hauts historiques. Il y a des écarts à ces niveaux qui agissent différemment. Ils se comblent plus lentement et produisent plus de volatilité et ont tendance à indiquer un refroidissement temporaire des tendances plutôt qu'une simple continuation. Cela est rarement mentionné par les traders, mais les écarts dans les zones de grande euphorie ont tendance à fournir un effet de soulagement de la pression. Ce n'est pas le comblement en soi, mais le comportement qui suit ensuite, qui est dangereux. Le véritable aimant, la liquidité, se trouve en dessous de l'écart. Il y a plus de 1,2B en liquidations autour de 84,8K, 700M autour de 83,6K, et 500M autour de 82,4K. Ces poches sont favorites des market makers. Ils peuvent les pousser dans le prix, prendre de la liquidité et la renvoyer. Les détaillants croient que l'objectif est l'écart. La liquidité est considérée comme le prix par les institutions en dessous.

La liquidité est INFÉRIEURE au gap CME

De plus, le dernier mouvement de prix présente des empreintes d'algorithme remarquables. Le pump a été accompagné d'une baisse de l'intérêt ouvert. Le financement est resté neutre. La volatilité s'est atténuée. Ce sont des circonstances où les bots pilotés par l'IA sont conçus pour être vendus en force plutôt que d'augmenter le prix. Les bots préfèrent l'équilibre. Ils tirent le prix vers l'équilibre précédent. Le gap s'aligne exactement avec cet objectif. Le changement est attesté par le comportement des investisseurs avisés. Des jetons ont été transférés vers des échanges par des détenteurs à long terme. Cette semaine, les mineurs ont vendu davantage. Des couvertures à la baisse ont été ajoutées discrètement aux bureaux d'options. Le secteur de la vente au détail reste optimiste mais les investisseurs institutionnels sont déjà couverts contre un recul discipliné. C'est cette divergence qui constitue le véritable avertissement.

Les bots de trading IA sont à l'origine de ce mouvement

La leçon implicite est simple, le gap sera probablement comblé, mais le comblement en lui-même n'est pas haussier. C'est un événement de liquidité et une action de compensation de la part des institutions. La réponse est ce qui est important. Lorsque le prix réagit violemment, le marché se nettoie. Une fois que cela persiste ou glisse davantage, la deuxième phase de distribution a déjà commencé.